文 /杨倩
来源 /储能严究院
8月2日，2023年《财富》世界500强排行榜发布，共计22家电力/能源央国企上榜。其中，中国国家电网公司继续位列第三，中国石油、中国石化位居第五、第六。
在电力央国企中，五大、两网、“三桶油”均上榜，“六小”中中国华润（旗下华润电力）、中核集团，另有多家省级能源国企（山东能源集团、晋能控股集团、陕西煤业化工集团、陕西延长石油、山西焦煤集团、台湾中油等）跻身世界500强榜单。
央国企堪称世界500强企业的基石，能源央国企更是基石中的基石。上述能源央国企在双碳转型、全国储能政策利好密集释放的背景下，作为双碳目标的主要践行者和引领者，积极拥抱风电、光伏等新能源开发，争先恐后抢占储能行业制高点。
储能是新型电力系统的关键环节，也是新能源赛道最为吸睛的细分领域。电力央国企手握资金、技术、项目等重要资源，纷纷下场排兵布阵，一方面自主发力储能业务，另一方面与新兴储能科技公司合作，着力培育新的增长曲线，同时积极牵头制定储能领域各项政策与标准。
如今，电力/能源央国企已是储能投资的中流砥柱，占比超过半壁江山。
01
新能源超级军团
从新能源装机规模来看，财力雄厚、规模庞大的电力央国企是主力部队，而风光发电又是储能上游领域，随着风光步入放量时代，电力央国企也涌现了强烈的储能配建需求，一跃成为最大的储能招投标业主群体、投资方。
2022年，我国光伏装机量创下87.4GW，打破天量纪录，电力央国企的光伏累计装机规模也再度刷新。截至2022年底，11家电力央企新能源装机总量达4.4亿千瓦，占全国近六成，撑起了超过半边天。
“五大”作为中国电力行业支柱，其新能源装机规模不容小觑。
截至2022年底，国家电力投资集团以95.6GW的规模位居央企风光新能源累计装机规模之首，即将迈过100GW大关。
国家能源投资集团既是我国最大的火力发电企业，同时也是风电装机冠军，2022年风电总装机量5373万千瓦，位居央企之冠，占比14.5%；2022年新能源装机容量超过70GW，装机占比达到31%。
紧随国家电力投资集团、国家能源投资集团之后，华能、华电、大唐、中核集团（六小之一），风光累计装机规模分别超过51GW、37GW、35GW、19GW，共同形成了一超多强格局。
作为传统碳基能源大户，“三桶油”也对可再生能源投资热情高涨。比如，中海油设立的十四五目标是在可再生能源领域投资达5%-10%；到2050年，至少50%的利润来自新能源。粗略计算，十四五期间，中海油的储能目标装机量为1-1.5Gwh，储能EPC的合同额大约为20-30亿。
当前，“风光”无限的电力/能源央国企在储能招标领域亦掀起狂澜，吸引着储能集成商竞相投奔。而与电力企业的发电属性紧密关联的是，储能超标项目大多数分布在电源侧和电网侧。
据统计，2022年，储能招标规模排名前五位是华润、国家电投、国家能源集团、大唐集团和中国能建，其招标容量分别为3.11GWh、3.02GWh、2.06GWh、1.88GWh、1.78GWh。
02
抽水蓄能“国家队”
作为新型电力系统的重要构成部分，抽水蓄能目前是储能最成熟的技术方案，凭借高度稳定性和灵活性，将对电网安全稳定运行发挥重要的调节和保障作用。
根据CNESA统计，截至2022年底，中国已投运电力储能项目累计装机规模59.8GW，其中抽水蓄能占比近八成。
《抽水蓄能产业发展报告（2022）》显示，截至2022年底，我国抽水蓄能已建、在建装机规模达到1.6亿千瓦，另有近2亿千瓦的抽水蓄能电站正在开展前期勘察。其中，已建规模4579万千瓦，位居世界首位，全球占比超过四分之一。
在我国抽水蓄能领域，国家电网、南方电网是绕不开的两大霸主。
2022年，国家电网并网新能源容量、装机规模均为全球第一，靠的就是抽水蓄能。作为“宇宙最牛央企”，国家电网铺就全国电网，是关系国民经济命脉和国家能源安全的特大型国有重点骨干企业。
截至今年5月，国家电网累计在运抽水蓄能电站26座，运行装机容量已经突破3000万千瓦，为全国最大的抽水蓄能运营商，占比约六成。
2021年前，我国抽水蓄能电站几乎是国家电网、南方电网的天下，随后逐步引入社会资本，建立起多元市场化投资机制。2022年，三峡、中国电建、国能、国家电投、华电等电力央企，杭州钢铁集团、湖南湘投集团等地方企业也纷至沓来，抽水蓄能建设领域热潮涌动、投资实力大大增强。
截至2022年底，南方电网旗下上市公司南网储能抽水蓄能装机总规模1028万千瓦，项目储备达2800万千瓦。国网、南网抽水蓄能合计在全国占比超过83%。
水电水利规划设计总院预计，到2025年，我国投运抽水蓄能电站规模约为6200万千瓦；到2030年，这一规模约为1.6-1.8亿千瓦。
“两网”还在不断巩固自身在抽水蓄能的巨无霸地位，加快抽水蓄能电站建设。
国家电网提出，力争2025年、2030年公司经营区抽水蓄能装机分别达到5000万千瓦、1亿千瓦，这相当于三峡水电站2倍的装机规模。
作为抽水蓄能生力军，南网储能也设下了十四五新增600万千瓦抽水蓄能装机量的新目标。
03
争当EPC排头兵
电力央国企也是储能EPC的主要玩家。
据国海证券统计，2022年，发电/工程企业中标EPC项目规模为18.2GWh，其中储能系统1.4GWh，框采263MWh。
不容忽视的是，发电集团纷纷通过成立储能集成业务子公司来承揽EPC业务。
比如，中国能建和中国电建作为是主要的EPC开发企业，发布储能系统招标规模分别为7.7GWh和5.2GWh，而旗下子公司分别中标120MWh和70MWh。
国家电投、华电、华能也都将部分EPC项目交由内部公司“亲儿子”承包。
尤为值得注意的是，国家电投成立了新源智储和融合元储两家储能集成公司，主要承接了集团的部分储能业务。此外，国网时代也参与国家电网自身的EPC项目和储能系统采购项目。
“两网”也在抽水蓄能之外，寻找新型储能的增长新动能，EPC就是一个重要方向。
南方电网旗下的南方科技，已是南方区域储能EPC和系统集成龙头。2022年，南方电网储能系统技术服务业务营收3.25亿元，同比增长超过70%，成为公司重要的增长点，推动南方电网当年现金流量净额同比增长超过4700%。
2022年底，南方科技在手储能EPC订单超过10亿元。国信证券预计，其2023年公司储能EPC/系统集成交付量有望达到2GWh，远超行业整体增速。2023-2025年将累计实现储能系统销售10.1GWh，储能业务累计收入合计150亿元以上。
除了央企，多家地方能源国企也卷入了这场储能争霸赛，擂响这个时代最为澎湃的战鼓。那么，谁将最后笑到最后呢？
具体来看，上述22家电力央国企的储能部署分别如下：
3 国家电网
国家电网正在为建设具有中国特色国际领先的能源互联网企业而奋斗，在储能方面堪称领军者角色。
国家电网为全国最大的抽水蓄能运营商，力争2025年、2030年公司经营区抽水蓄能装机分别达到5000万千瓦、1亿千瓦；支持新型储能规模化应用，预计2030年公司经营区新型储能装机达到1亿千瓦。
83 中国南方电网
中国南方电网涉足储能业务的子公司主要有南网科技、南网储能，二者均已上市。
其中，南网科技为国内大型储能调频系统EPC工程承包商，已连续中标多个大型储能工程。2022年，南网科技建成1GWh先进储能PACK自动化生产线，全年新增储能项目260MW/368.75MWh。南网科技在手储能EPC订单金额约11.4亿元，其中2022年新增10亿元。
2022年，南网科技储能系统技术服务业务营收3.25亿元，同比增长超过70%，成为公司重要的增长引擎，推动公司现金流量净额同比增长超过4700%。
南方电网提出，“十四五”期间推动新能源配套新型储能20GW。同时积极部署用户侧储能项目投融资。
南网储能则领跑抽水蓄能和新型储能两条赛道。抽水蓄能方面，装机容量全国占比22.5%，仅次于国家电网；截至2022年底，南网储能新型储能装机总规模111MW/219.2MWh。
74 中国华润
截至2022年底，华润旗下风光累计装机规模超过16.7GW。
中国华润旗下华润电力提出“十四五”期间新增40GW可再生能源装机，期末可再生能源装机占比超过50%。早在2019年，中国华润就与科华联手合作开拓储能业务。
381 中国核工业集团
中国核工业集团承担的飞轮储能项目实现国内单体飞轮首次达到的最大并网功率，并积极推进光热储能、“核蓄一体化”抽蓄项目等。
76 国家能源投资集团
2022年，国家能源集团资产总额19422亿元，利润总额1100亿元，煤炭产量6亿吨，发电量11393亿千瓦时，发电装机容量2.88亿千瓦，全国占比11.2%；火电总装机量1.99亿千瓦，全国占比14.9%；风电总装机量5373万千瓦，位居央企之冠，占比14.5%；新能源装机容量超过70GW，装机占比达到31%。
“十四五”期间，国家能源集团强调将加快“风光火储氢一体化”发展，建设若干个千万千瓦级综合能源基地。
今年，国家能源集团先后建成国内煤电最大电化学储能项目、获批全国首个熔盐储能项目，规模分别为60MW、70MW。
209 中国华能集团
截至2022年底，华能集团风光累计装机规模超过51GW。
华能集团正在加快多区域风光储一体化基地建设，积极开展储能等项目工作。
262 国家电力投资集团
截至2022年底，国家电力投资集团以95.6GW的规模位居央企风光新能源累计装机规模之首。
国家电力投资集团立足低碳，2025年成为中国储能引领者。目前，国家电力投资集团清洁能源装机占比已经达到53%，将持续抓好氢能、储能、换电重卡等“三新”产业的创新引领。
截至今年3月，国家电投新型储能装机规模达1588.08MW，约占全国1/6。国家电投在飞轮储能、铅炭电池、液流电池、熔盐储热等新型储能的技术研发、实证应用、示范推广等方面持续发力。
2022年，国家电力投资集团旗下的中国电力国际发展有限公司储能业务净利润为3422万元，在电化学储能、压缩空气储能领域均有布局。该公司与海博思创合资成立的新源智储，已跻身2022年全国储能系统出货量排行第九名。
323 中国华电集团
积极谋划和稳妥拓展储能、氢能等新兴业务发展，将在六大领域展开布局，其中包括建设水风光储互补的国家级清洁能源示范区。
396 中国大唐集团
围绕“补链、增链、强链”，打造新能源及储能全产业链协同发展的新优势。
5 中国石油天然气集团
瞄准风光发电大规模储能配套，以及油田的综合能源供应和清洁转型。
6 中国石油化工集团
积极发展页岩气、煤层气、地热、氢能、光伏、风电等清洁能源，积极推进新型储能业务。
38 中国中化控股
中国中化控股在储能领域提供系统一体化解决方案，产品将主要应用于发电侧、输配电侧(电网侧)和用户侧大型储能场景。
42 中国海洋石油集团
十四五期间，中海油的目标是在可再生能源领域投资将达5%-10%。到2050年，中海油至少50%的利润来自新能源。十四五期间，中海油的储能目标装机量为1-1.5Gwh，储能EPC的合同额大约为20-30亿。
就在今年4月7日，海油工程珠海建造场地打造的首个光储充一体化项目全面开工，将有助于粤港澳大湾区实现能源生产清洁化。
105 中国电力建设集团
以新能源和抽水蓄能为核心主业，加快新能源和抽水蓄能规划设计建设新布局和投资经营新布局，积极构建新能源和抽水蓄能业务发展新格局。
256 中国能源建设集团
中国能源建设集团围绕储能技术和产业发展全面发力。发力熔盐储热和氢储能，围绕“一个中心”和储能、氢能“两个基本点”。
356 中国中煤能源集团
中国中煤能源集团布局优质清洁高效煤电项目，协同发展风电、光伏及氢能、储能等新型能源电力项目，实现“煤电-新能源”一体化协同发展，提高发电产业竞争力。现有控股和参股发电厂50余座，总装机4000万千瓦。
截至2022年底，中煤集团新能源开发装机规模200万千瓦，储备规模300万千瓦，规划规模3000万千瓦。
72 山东能源集团
山东能源集团搭建了新能源产业省级投资平台，实施风光储氢、源网荷储一体化发展，渤中90万千瓦海上风电场实现全容量并网发电，成为我国“十四五”五大海上风电基地最大规模全容量并网发电项目。山东能源集团还成立了专攻储能的新风光电子公司。
163 晋能控股集团
晋能控股集团旗下清洁能源科技公司已投产风光发电场站35个，主要分布在山西各市及内蒙古等地，投产运行装机容量272.23万千瓦。其中，风力发电装机容量为135.15万千瓦，光伏发电装机容量为137.08万千瓦；在建项目14个，装机容量为147.45万千瓦。
169 陕西煤业化工集团
陕西煤业化工集团正在优化产业投资地图，布局新能源、新材料、新经济等行业优质资产。
269 陕西延长石油（集团）
早在2010年，延长石油与中科院大连化物所签订全面战略合作协议，实现了全钒液流储能电池为代表的一系列重大科技成果的产业化。
359 山西焦煤集团
山西焦煤集团成立山西焦煤集团新能源有限公司，业务涵盖新能源项目开发，储能技术、材料及其应用产品的研发销售，储能系统及其应用工程等。
378 台湾中油
台湾中油提出了2023年达成光伏发电装机量20.2MW的目标，积极开发地热能源；研发LTO（钛酸锂）负极材料生产技术，已兴建月产量100吨的储能电池示范性工厂，推动再生绿电能源发展。