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这4大信号出现暗示庄家建仓已完成,悄悄看一眼“换手率”就明了

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古深谈 2021-02-27 11:10

股市金钱遍地,这里充斥着很多令人心往澎湃的神话,也散发着让人心惊胆寒的血腥!在这个充满魔力的迷人市场中,利益的驱动使交易者对市场的认识陷于一种非理性状态,而屡犯错误。然而股市没有记忆,同类的错误总是不断地沉渣泛起,让人一犯再犯,步入深渊。

所以,弄清股市操作的通病,理解市场基本的教义,并以此为镜,将是有志走向成功的交易者不得不经常反思的问题。

【亏损是成功的成本和代价,学会控制,学会生存】

在充满竞争,充满风险的股市里,既没有常胜的将军,也没有常败的士兵。

炒股都要具备一个最基本的心态:坦然地面对亏损,在失败中学习技巧。

在投机交易中,不管交易者素质有多高,经验有多丰富,出现亏损的可能都是存在的。甚至对于一些习惯于使用交易系统的投资者来说,也难免会在一段时间内陷入困境。而且交易的时间越长,这样的困境就越难避免。赚与亏是市场走势客观涨跌的结果,并不以人们的主观意志为转移,也不会因我们的情绪表现而改变。

有股市历史以来,没有任何一个专家百战百胜,没有任何一种分析工具次次灵验!

记住:我们是人,不是神!人对事物的认识总是会受时间和空间的局限,而面对的是变化的和运动着的世界,考虑不周,失算是难免的。

认定自己犯错是必然的,才是走向成功的第一步。抛弃包赚的梦臆,才是有机会赚钱的前提。要正确对待亏损,首先要认清:人们往往会百密一疏。自己如果犯错误,必须勇于面对失败的事实。看错而有亏损是正常的;要正确对待亏损,其次就是严格贯彻“亏得起多少做多少”的原则,不要挪用主要事业的本钱,不要动用生活费用,而是以一部分闲钱来投资,亏了也无碍大局、无伤大雅,这样就不会有输不起、输不得的心理压力了。

【交易必有胜负,要有能走向持续胜利的信念和信心】

自信对于交易者来讲也同样重要,然而做到自信却非常困难。

市场有句名言:计划你的交易,交易你的计划。

但是,由于市场的不确定性,计划你的交易相对容易,而在交易你的计划时,却常常会因为未来的不确定性而使你的交易计划难以执行。计划你的交易时,你充满了信心,而执行计划时,信心往往会输给市场的不确定性。

不知道有多少人跟我说,如果其能坚持自己的交易计划的话,他将会获得如何伟大的成就,然而现实中其却仍在痛苦中挣扎。也许事实上他真的坚持的话确实能够给他带来成功,但他为什么会不坚持呢?他为什么会不坚持执行能够给他带来巨大成功的计划呢?他为什么会不相信能够给他带来巨大成功的计划呢?执行交易计划需要艰苦的努力和巨大的付出,需要很大的成本,只有当你诚实地做出努力和准备付出之后才能真正地执行你的交易计划,这是被很多投资者所忽略的一个不起眼却非常关键的细节问题。

自信才能执行交易计划。自信来自于确定性,而市场总是处于不确定性之中。所以,做到自信需要成本,需要付出成本来排除不确定性的干扰而使自己自信起来。另外需要提醒的是,自信但不能过度自信!多年来无数的事实证明,过度的自信往往给投资者带来伤害。当你自诩自己是多么伟大的时候,市场似乎总是会用神奇的办法使你以一种令人羞辱的方式回到现实中。这是矛盾的辩证统一。

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在我看来交易是大道至简的过程

1,完善自己的交易系统,不需要盲目执着于大师理论

刚开始接触交易时,学习各种知识,了解很多交易方法,江理论;波浪理论;道氏理论;斐波那契数列,学习很多知识,有时候会让自己混乱,变成选择困难症,我们不是要上课,只需做到取其精华,用于完善自己的交易系统

2,摒弃复杂的交易指标

开始可能使用MACD指标是正确的,失败几次以后又使用布林指标,正确几次后又不管用,又换RSI,要知道没有一套指标可以全维度,全空间都是准确的,很多指标甚至相互冲突,你要考虑创建指标的人是怎么想的,为什么要这么设计,所有指标都是在追随行情变化的同时,不变的去交易,控制每次亏损风险,放弃一部分盈利,为了等待那次真正的盈利。

举个例子,交易10笔交易,让账户盈利的可能就三笔大幅度盈利的利润填补了之前的亏损,所以更重要的是执行力,要加强执行力,交易尽量简单化,指标越来越少,这样才更容易执行,最后就剩下K线,涨我就做多,跌我就空,上不破我就空,下不破我就多,心里不去猜测,这样更果断,亏损是正常的,就和盈利一样正常,小亏损,让我离大盈利更近了。

3,做好交易计划并且记录在你的交易笔记上,做好概率统计工作记录每一次开仓理由,止损的位置,止盈的位置,找到胜率最的品种,胜率最高的时间段,胜率最高的行情,从而找到最适合自己的交易系统

4,心态控制,始终如一的执行交易系统

假设止损已经做到非常严格,但是每次浮盈一点就拿不住单子,经常出现浮盈后又变浮亏,人的心理都是趋利避害的,浮盈感觉是自己赚的钱,浮盈减少就感觉是在亏钱,产生恐惧,提前获利,如果之后行情真的反转就会快乐,强化这种提前获利的心理,减少以后自己的盈利空间;如果行情又继续往原来的方向运动,你觉得出早了,就会产生痛苦,运行越远,痛苦感觉越强烈,就会加强贪欲的欲望,又会重新面对浮盈到浮亏的问题,要了解自己的认知和想法,哪些是理性,哪些是情绪化,不因为情绪化而改变自己原定下的盈利目标

5,仓位管理,找准机会重仓

为自己的A+策略加仓,通过交易日记可以找到自己,成功率高,止损小的A+交易,需要耐心等待,每一次加仓也是一个符合你开仓原因的独立单,在第一笔交易的时候就已经想好,如果市场证明我是对的,我在哪个位置进行加仓,在对的时候加仓狠狠赚,在错的时候轻仓小小亏

就比如你遇到A+答案,你就得满仓干!

交易=系统+止损+始终如一的执行+复利

什么是换手率?

庄家操纵股价,通常要进行复杂的运作。打压、拉高、震仓等手法贯穿建仓、拉抬、出货全过程,对应换手率也呈现不同的变化,同时也释放出不同的技术信号。接下来将为大家详细讲解换手率这一量能指标,内容涉及换手率概念、计算方式、研判释义、应用方法和实战技巧等,以指导大家科学分析换手率,洞悉庄家意 图,把握进出机会,最终胜庄获利。下面笔者为大家解析“换手率”这一指标,相信炒股的你看懂了,或多或少都有帮助的。

”换手率”也称作“周转率”,是指在一定的时间内市场中股票转手买卖的频率,是反映股票流通性强弱的一个指标。

其计算公式为:周转率(换手率)=(某一段时期内的成交量)/(发行总股数)x100%

从字面上理解,换手我们可以理解为从一个人的手里到另一个的手里,所以其实是一个买卖或者交换的动作,那么换手率就可以理解为交易的频率。

“手”在金融领域使用时是一个标准单位,但是不同的国家不同的金融领域这个单位的所代表的数量并不是相同的,在我国的股票市场上,“一手”是股票交易的基本单位,一手是一百股,也就是股票交易一次最少要交易一百股,市场虽然也是以手为单位,但最小交易限度则是0.1手。

股市中换手率是代表一只个股的强弱,换手率越高筹码交换越强,个股就活跃度高,成市场热门股;换手率越低筹码交换越弱,个股活跃度低,成市场冷门股。

换手率的作用

1.股票的换手率越高,意味着该只股票的交投越活跃,人们购买该只股票的意愿越高,属于热门股;反之,股票的换手率越低,则表明该只股票少人关注,属于冷门股。

2.换手率高一般意味着股票流通性好,进出市场比较容易,不会出现想买买不到、想卖卖不出的现象,具有较强的变现能力。然而值得注意的是,换手率较高的股票,往往也是短线资金追逐的对象,投机性较强,股价起伏较大,风险也相对较大。

3.将换手率与股价走势相结合,可以对未来的股价做出一定的预测和判断。某只股票的换手率突然上升,成交量放大,可能意味着有投资者在大量买进,股价可能会随之上扬。如果某只股票持续上涨了一个时期后,换手率又迅速上升,则可能意味着一些获利者要套现,股价可能会下跌。

量价关系应用口诀:

1、高位无量就要拿,拿错也要拿

高位指的是股价处于或接近历史高位,高位无量横盘走势,是典型的上涨中继形态,此时不宜轻易出局。

2、高位放量就要跑,跑错也要跑

个股在高位经历了一段较大涨幅后,股价已经处于高位,但成交量不断增加,股价却一直停滞不前,表明此时已经出现高位量增价平的现象,大概率是主力开始出货。

3、低位无量就要等,等错也要等

无量是因为主力还未做好拉升准备,一旦放量就是大幅拉升的时候。

4、低位放量就要跟,跟错也要跟

低位放量是好事,通常是资金介入吸筹,后期上涨概率大。

5、量增价平,转阴

成交量有效放大,但股价却不成比上涨,通常就是转阴的信号。

6、量增价升,买入

这是比较常见的积极买入信号。

7、量平价升,加仓

多空博弈下,一旦量能出现快速放大,则表明博弈中多方胜出,主力开始入场建仓。

8、量平价跌,出局

股价持续下跌,成交量却并未出现相应降低,大概率是主力已经开始出逃,投资者也应及时出局。

成交量买卖原则

1、任何进出,均以大盘为观察点,大盘不好时不要做,更不要被逆势上涨股迷惑。

2、在多数情况下,当量缩后价不再跌,一旦量逐步放大,这是好事。

3、在下跌过程中,若成交量不断萎缩,在某天量缩到“不可思意”的程度,而股价跌势又趋缓时,就是买入的时机。

4、成交量萎缩后,新低点连续2天不再出现时,量的打底已可确认,可考虑介入。

5、成交量萎缩后,呈现“价稳量缩”的时间越长,则日后上涨的力度愈强,反弹的幅度也愈大。

换手率判断股价走势

1、加速换手率

当一只股票的日换手率在3%~10%波动的时候,通常说明这只股票的市场交投比较活跃,不管是买盘还是卖盘都有比较积极的表现。如果该股原本是上涨趋势,那么在一定时间内,这种涨势还会持续下去。

在实际的投资过程中,如果股民发现一只股票在上涨的初期,日换手率保持在3%~10%,就可以选择积极介入该股,原本持有该股的股民如果有剩余的资金,就可以选择补仓;如果股民发现这种情况出现在下跌趋势初期,那么就应该迅速套现离场,因为后市下跌趋势很可能会持续下去。

2015年3月初至中旬这段时间里,经过长时间横盘整理的深振业A(股票代码:000006)的股价由平走转变为小幅走高。通过数据对比可以发现,在上涨初期,该股平均日换手率为2.71%,属于加速换手率范畴。通过这一现象可以推测该股后市还将持续上涨。从图中可以看到,3月4日,该股最低价为6.33元,经过加速换手率的“洗礼”,截至4月10日,其最高价已经上涨至11.56元,其问涨幅达82.62%。如果股民能够依据换手率的变化及股价的运行趋势进行综合研判,那么就能借此坐享一波上涨行情,为自己带来更多的利润。

2、观望换手率

通常情况下,换手率不足1%的情况往往发生在筑底或者下跌的末期阶段。当一只股票的日换手率保持在1%以下的时候,说明这只股票的交投非常清淡。由于没有成交量的支持,仅凭股价的走势很难判断出其后市股价的发展趋势。所以,如果股民发现一只股票的日换手率不足1%的时候,最佳的选择就是离场观望。

2014年6月,经过一段时间下跌的浙能电力(股票代码:600023)于6月25日1,24.21元的价格见底,随后在底部横盘,进入筑底阶段中。通过对数据的分析,可以发现在底部横盘的这段时间里,该股连续9个交易日的平均日换手率仅为0.44%,属于观望换手率范畴。也就是说,该股的后市发展趋势极为不明朗,如果股民介入后,该股由横盘转变为继续下跌,那么股民就会遭受较大的损失(如图所示)。

从换手率变化辨识主力

要 跟庄,就必须摸清主力的“底细”,其中最重要的莫过于主力的控盘程度即持仓量以及主力的成本了。而认真分析和研究换手率,通过换手率来计算是一种最有效最 直接的方法。所谓换手率,是指在一定时间内市场中股票转手买卖的频率,是反映股票流通性的指标之一。计算公式为:换手率=某一段时间内的成交量/流通股数 ×100%。

1.通过换手率看主力持仓量

主力吸筹往往会在筹码分布上留下一个低位密集区,一旦时机成熟,主力从低位密集区的下方首先将股价拉抬到密集区的上方,形成对筹码密集区的向上穿越,股价上穿密集区而呈现无量状况,这时我们就可知道该股已由主力高度持仓了。

从技术上可以用换手率来精确估计成交量,对“无量”这个市场特征给出较明确的参考标准。通常不单纯使用成交量这个技术参数,因为股票的流通盘有大有小,同样 的成交量并不能说明这只股票是换手巨大还是基本上没有换手。用放量与缩量来监控获利抛压也不是一个好方法。而换手率则能从本质上揭示成交量的意义。

一般而言,可以把换手率分成8个级别:①绝对地量:小于1%;②成交低迷:1%~2%;③成交温和:2%~3%;④成交活跃:3%~5%;⑤带量:5%~8 %;⑥放量:8%~15%;⑦巨量:15%~25%;⑧成交异常:大于25%。图2-13所示为大同煤业K线图,带量6%换手率。

将小于3%的成交额称为“无量”的标准得到广泛认同。更为严格的标准是2%。一旦发现筹码密集区以低迷的成交量向上穿越,被穿越的筹码大部分是主力持仓。

不同主力操盘的换手率:

1、中长线主力运作个股的换手率

考量个股盘面活跃度时需要借助换手率来进行判断。有些个股换手率很低,但是股价始终会上涨,这样的盘面特征表示有中长期主力运作,类似这样的个股就具备非常强的持续性,风险非常小。

图是万里扬K线图,该股实际流通盘有6.27亿股,但每天的换手最大只有3.39%最低时单日换手率只有0.46%股价却一直保持斜率上行,可以肯定的是该股没有游资的参与,完全是中长线主力资金运作,对于这样的个股,我们可以大胆参与。

2、游资炒作个股换手率

股价一旦启动,拉高更离不开换手率的支持,换手越是积极、越是彻底,股价升得越是轻快。因为获利盘不断在换手的过程中被清洗,平均成本不断地提高,上行所遇的抛压也大为减轻。

图是天赐材料K线图,该股受益于锂电池行业景气度的大幅提升,受到各路资金的追捧,因为该股前期并没有主力资金建仓,不属于中长线资金运作,该股每天的换手都在20%右,最高一天的换手率达到40%上,表明完全是游资击鼓传花式炒作,是一支游资参与度非常高的个股,其一般具备较强的持续性。凡是游资炒作的个股必须保持持续均匀的高换手率,否则股价将不会持续上涨。

3、高位换手和低位换手对股价的预判分析

如何判断一支股票是否处在底部区域有很多种方法,其中最简单的一种方法就是看换手率,如果一支股票在下降通道中运行时,换手率极低,换句话说,这支股票已经没人买卖了,特别是前期主力建仓过的股票,经过洗盘,一旦出现这种情况是需要密切关注的,这说明股价已经在底部区域。

图是金科娱乐K线图,当股价回调60日均线附近,伴随着成交量的极度萎缩,换手率也非常低,表示该股在这个区域的买卖极不活跃,低位的低换手,预示着向下做空的筹码基本耗尽了。那么你会问:“可是向上的筹码也很少啊。”的确是这样。可是为什么说在这个地方是止跌信号呢?因为这是下跌途中的缩量低换手,改变了既定的下行趋势,多空在这里取得了平衡,如果变盘,股价必定向上。

那么能不能笼统地说换手率越高,股价就涨得越高呢?答案是否定的。在股价涨得还不是很高,还处于拉升阶段时,这样说是对的。但当股价涨得相当高,已远离庄家建仓的成本线时,这样说就不对了,不但不对,而且恰恰相反:高换手率成为出货的信号,我们常说的“天量见天价”,指的正是这种情况。当股价在上涨途中必须保持持续均匀的高换手率,一旦换手率减少,表示高空接力的资金少了,股价上行动力会减弱。

投资,如何真正做到知行合一?

很多时候我们常常内心会有一种感觉,比如感觉某个股票要涨了,但因为各种原因犹豫而没有下手,没想到这个股票果然马上上涨了。或者在市场下跌的初期,许多人感觉到风险要来了,也因为各种原因神经麻痹了,或者想等等开,最后市场果然下跌。

投资和研究分几个阶段,一个比较初级的阶段是对于基本面,对于事物的认知。之后,一个比较深层次的阶段是对于自己想法的贯彻执行。相信很多人都会有这种感觉:懊恼自己没有聆听内心的声音。许多人也常常会问,如何才能做到投资上的知行合一。

粗浅的认为,知行合一的核心是建立自己完善的投资(交易)体系。当我们在执行层面无法做到知行合一的时候,往往说明这个投资体系还并不成熟,或者说得更加直白一些,这个投资体系还没有成为我们的一部分。这种体系的建立来自于我们自己本身对于市场的理解,以及对于我们自己性格的融合和历史经验上的判断。

举例而言,一个长期的价值投资者。价值投资的核心是买入低估值的好公司。而好公司出现低估值的时候往往是“生病”或者出现巨大分歧的时候。所以价值投资者需要的人格特征是能够逆势投资,并且具备很好的耐心。

巴菲特的那句“别人恐慌的时候贪婪,别人贪婪的时候恐慌”并不是每个人都能够做到的。

那么,当一个投资者拥有价值投资的性格,并且在比较长的历史投资经营中明白这种做法是可行的,形成自己的体系时,他就能逐渐做到知行合一。当他看到白马股因为黑天鹅事件暴跌后,会不由自主的买入。并且在不断下跌中,他会保持乐观和耐心(可能会买入更多),直到公司基本面重新被市场认可,股价回升后卖出。而没有这种交易体系的投资者,可能会在股价暴跌时想“要不要买入”,但当股价走势图让所有人感到恐惧时,我们也会同样感到恐惧,又会说“再等等吧”。而当股价回升后,我们许多人又会懊恼说,那时候想买,为什么没有下手呢?

而在价值投资的另一边是成长股投资。顾名思义,成长股投资就是寻找市场成长最快的好公司。在这种体系下,估值从某种意义上被淡化。一个高速增长的公司,在一开始也往往会有比较高的估值。同样道理,一个拥有完善成长股投资体系的投资者,发现到市场上增速很快,行业大爆发的好公司时,会不由自主的买入。而当你的体系不完善时,即使发现这是一个好公司,却因为高估值而胆怯,希望股价回落到合理的水平。而往往,优秀的公司在股价的主升浪中,估值很难合理化(有时候,真的合理了,股价就跌了)。这个时候,大部分人又会想“为什么那时候没下手,我心理想着要买的。”同样的道理,这些都是因为我们的体系并不完善。

所以,知行合一的最终形式让我们的投资体系机械化。这种机械化来自于我们内心对于市场的理解(当然,这种理解是要正确的),同时对于我们自己的认知(不同的性格,生活经历,适合的投资方式也不同),以及不断尝试之后给我们的反馈。

当我们的体系机械化后,才能真正做到知行合一,因为投资体系成为了我们的一部分。当我们看到符合我们体系的变量后,我们自然而然知道接下来该怎么做,做到行动和思想一致。这也是为什么,过去二十年来,量化基金大行其道。其背后的逻辑也是希望将优秀投资者的思维模式程序化,在资本市场获取超额收益。然而量化基金的问题是,市场由于投资者结构,宏观基本面,流动性,甚至投资者年龄等变化,会导致市场风格,审美观不断变化。这也可能导致量化的程序无法长期在市场保持有效。

而优秀投资者最核心的技能是其学习能力,以及对于投资者人性的理解。毕竟,当尘归尘,土归土后,一切都是哲学。投资的最终也是一种哲学。

总结而言,投资/交易中的知行合一是建立于自己完善的投资体系和方法论,并且能够将这种体系机械化的基础。这种体系是建立于非常复杂的多因子之上,包括性格,对市场的理解,风险偏好等等。

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