12月15日，个人养老金从此前的试点开始全面实施，这是我国为迎接老龄化社会所做出的重要一步。
个人养老金允许个人每年存入不超过1.2万元人民币，该笔资金可用于投资金融产品，作为基本养老金的补充，这也是我国为迎接老龄化社会迈出的重要一步。
12月12日，人力资源社会保障部、财政部、税务总局、金融监督管理总局、证监会等五部门发布《关于全面实施个人养老金的通知》，共同宣布自12月15日起全面实施个人养老金。
此前，个人养老金已经在2022年11月底，由北京、天津、石家庄和雄安新区等36个城市或地区先行试点，这一次正式全国铺开，也从侧面印证了养老金体系急需注入新鲜的血液。
个人养老金，简单来说就是个人养老保障的第三支柱，其特性就是灵活性和市场化运作。
个人养老的第一支柱，其实就是我们常提到的基本养老保险，是养老体系的核心部分，覆盖全体城镇职工和城乡居民，具有强制性。
第二支柱则是职业养老金，包括企业年金和职业年金，由用人单位和职工共同参与，属于自愿性质，主要服务于有较强经济实力的企业和公共机构。
而个人养老金，则属于第三支柱，它虽然也是自愿性质，但填补了此前个人没有的空白，这也意味着即使是个人，也可以缴纳属于自己的养老金，为今后的养老保障“添砖加瓦”。
根据介绍，个人养老金是每个个人可以依照意愿在特定账户内存一笔钱，每年不超过1.2万元，购买符合规定的金融产品，等达到退休年龄时，就可以多一个养老金来源，作为基本养老保险的补充，并且还可以享受等到钱取出时才征税的延期征税的优惠。
除此之外，为了推动个人养老金的保值、增值属性，个人养老金的投资项目也更“市场化”。除了现有理财产品之外，还有储蓄存款、商业养老保险、公募基金等金融产品，特定养老储蓄、指数基金也纳入个人养老金的产品目录。
截止12月12日，个人养老金产品已经包括26款理财类产品、466款储蓄类产品、165款保险类产品和200款公募基金产品，加上85只权益类指数基金，这意味着个人养老金可提供超过900项的投资商品。
国金证券以人均每年缴存6000元测算，估计个人养老金的年缴存额有望达到1563亿元人民币的规模。
在今天这样一个时间节点推出个人养老金，可以说是生逢其时。
首先就是基本养老保险自身的已经具有一定的压力，尤其是考虑到我国越来越庞大的退休群体，在老龄人口急速攀升，生育率持续下降的情况下，养老问题非常庞大，也急需个人养老金来补充养老。
根据《2023年度国家老龄事业发展公报》指出，截止2023年末，我国60岁及以上老年人口有2.9亿人，占总人口的21.1%，远远超过联合国7%的标准；全国65岁及以上老年人口也有2.1亿人，占总人口的15.4%，说明我国正式步入“中度老龄化”社会。
老龄人口激增的另一边，则是我国人口的负增长。受到低生育率的影响，我国人口已经迈入了历史节点，开始向负增长时代走进，这就必然会导致老年人口抚养比的增长。
按照预测，我国老年人口抚养比可能在2035年达到36.3%，2050年达到53.5%，并于本世纪末2084年达到峰值87.5%。
人口负增长意味着年轻人开始减少，社保压力加大，在这个时候推出个人养老金，事实上就是为了应对今后的老龄化到来。
届时老年抚养比不断上升，年轻人的社保缴费比例，可能也还会进一步上升。
这个时候，个人养老金的重要性，在未来还会不断上升。
数据显示，我国养老第一支柱基本养老保险在去年底的参保人数为10.66亿人，普及率高达九成以上，但第二支柱和第三支柱断崖明显严重。
其中，第二支柱年金参保人数仅仅只有3144万人，有实力的企业和公共机构毕竟承裁的就业人数更少，在宏观的角度来看难以支撑养老补充基本盘，这个时候，作为第三支柱的个人养老金就更为重要。
数据显示，个人养老金在没有全面推开的情况下，已经拥有7000万人参保，随着今年年底的正式铺开，个人养老金未来的占比一定会大幅上升。
但也有值得注意的地方。在这7000万个人养老金账户中，绝大多数的账户都是处于“闲置”状态，或是为了获得新开户的优惠和赠品，而没有真正把钱存进户头进行投资。
但未来，个人养老金有没有真正进行“全民投资”的可能性呢？在我看来，这个可能性非常高，甚至可以说是必然的。
这个可以从我们居高不下的储蓄率中窥见。我国作为世界上储蓄率最高的经济体之一，目前居民存款高达一百多万亿，平均下来每个国人都在银行里存了十万元以上的存款，这笔钱放在银行里，在当下的利率环境下，利息已经低到忽略不计了，但为什么还有那么多人前赴后继往银行里存钱？
一方面这是为了应对风险的资金，另一方面存进银行也是为了今后的养老金，在这样的情况下，个人养老金的出台，完全有机会替代银行的储蓄功能，作为一部分人未来养老的投资。
当下而言，个人养老金依然面临着三大核心痛点，即开户多、投资少；产品多，产品同质化严重；个人养老金产品涉及品类多，但也需要进行资产配置和风险控制。
未来要想把个人养老金全面铺开，最终还是需要多做宣传，以及让人们切实体会到个人养老金的好处和优势，最重要的可能还是人们在乎的“安全”问题，这笔钱和储蓄比起来有什么区别？以及收益率具体如何保障，如何监管如何透明等等，这些都是未来个人养老金需要解决的问题。
目前个人养老金已经可以减免部分所得税，如果未来进一步推出更多有关于利好个人养老金的政策，可能还会吸引更多人投资开户个人养老金的积极性。
保守估算，未来随着个人养老金的不断发展和成熟，哪怕仅仅吸收目前银行存款的三分之一，甚至更低，届时更多的钱进入到实体经济领域，也能够极大刺激我国宏观经济的投资，这是一个双赢的结果。
本质上，储户把钱放在银行里，由于银行的体系原因，加上利率，这些钱最终还不一定能够跑过通胀，但如果放在个人养老金里，不仅仅可以解决今后的养老问题，还能够带来更高的收益，最终这些钱还能够用于投资宏观项目创造收益。
总体来说，个人养老金的推出一方面是解决我国老龄化社会多元化的养老需求；另一方面，个人养老金还能够有效引导资金入市，增强投资端创造就业端，最终带动经济的更高增长。
end.
作者：罗sir，关心经济、社会和我们这个世界的一切；好奇事物发展背后的逻辑，乐观的悲观主义者。