天天财经讯，前不久，国内首家数字银行——深圳前海微众银行股份有限公司（下称微众银行）迎来成立十周年纪念日，董事长顾敏的一番言论引发外界广泛关注，甚至有相关话题词条冲上了某社交求职APP热搜榜。
回首过去十年，微众银行业绩光鲜，稳坐民营银行头把交椅。然而进入2024年在成立十周年之际，这家银行却遭遇了业绩下滑、吃“天价”罚单等一系列打击。在此背景下顾敏被爆料“希望公司卷起来”的言论自然引发轩然大波。
业绩增长疲软首现营收负增长
民营银行一哥希望员工卷起来？
从社交平台上的用户发帖看，微众银行现任董事长顾敏在内部会议上呼吁员工“卷起来”，希望大家“提早上班推迟下班”，并对外包人力进行大幅裁撤。“据悉，微众每年总会有不赚钱的业务被优化，但是今年裁员的数量高于以往。此外，今年还关闭了校招和实习生转正通道。”
此帖下方的评论区里，有不少认证为“微众银行员工”的网友留言称“情况属实”、“加班是常态”。不过据第一财经援引微众银行一位员工的说法，其称并没有听到“卷”的提法，但让大家继续努力却是真的。另外，微众银行方面暂未就此事进行过公开回应。
微众银行脱胎于微信支付，凭借腾讯等知名企业的强力支持迅速占据了一席之地。11月中旬公布的最新半年报显示，微众银行成立10年来首次遭遇营收“失速”，同期净利润增速也下降了7成左右，这是不争的事实。
随着流量见顶外加近年来该行不良贷款率持续攀升，以及收到开业十年来的最大罚单。微众银行或许已经走到了亟需改变的十字路口。
截至今年上半年，微众银行实现营业收入196.38亿元，规模列民营银行之首，但与自身相比则同比下降0.04%，这是微众银行营业收入首度下滑，2023年半年度的增速为15%；实现净利润63.15亿元，虽同比增长15.80%但不及去年同期22.85%的净利润增速。
此前，微众银行已呈现营收增速放缓趋势。2018年-2022年该行的营业收入一直保持30%-50%的高速增长，2023年出现断崖式下滑，从前一年的31%下滑至11.3%，直至今年上半年转为负增长；同期净利润增速从前一年的29.8%下滑至21%。
如果以上市银行作为比较，上半年42家上市银行中，微众银行的净利润增速与渝农商行相当，排名第14位。增利不增收是当前银行业的一个普遍现象，这背后少不了拨备的反哺。
拨备覆盖率指标是银行为应对贷款损失计提的准备，从税后利润中扣除，因此也具备调节利润的功能。民生证券研报指出，拨备覆盖率每下降1个百分点可提升利润增速约0.5个百分点。
2021年-2023年，微众银行的拨备覆盖率分别为467.46%、413.99%和352.64%，连续两年大幅度下滑。截至2024年上半年，其拨备覆盖率从上年末的352.64%降低到了312.69%。由此来看，上半年微众银行拨备覆盖率下降39.95个百分点，对利润增厚不少。如果没有下调拨备覆盖率释放的利润，微众银行上半年净利润可能出现负增长。
流量见顶贷垫款总额几乎停滞
高管超期服役创新力跟得上吗？
数据显示，截至6月末微众银行资产总额为5809.17亿元，较年初增长8.47%、同比增速为13.93%。其中发放贷款和垫款总额为4188.35亿元，相比年初仅增长了1.04%，相比去年上半年16.3%增速落差巨大。微众银行在半年报中并未披露贷垫款的详细情况，仅表示其中的普惠型小微企业贷款余额比上年末增长11%。
同其他传统商业银行不一样，微众银行没有线下营业网点，依靠线上互联网来开展业务。作为微大股东，腾讯旗下的两大社交软件微信和QQ是微众银行获客的重要来源。作为“民营银行一哥”，微众银行的用户数量已经极为可观但也面临着用户增长放缓的难题。据财报披露，截至6月末其个人有效客户数为4.09亿人，比上年末增加近1000万人，比去年同期增量1500万人少了500万人。
在微信和QQ的流量红利逐渐见顶后，双方出现了“解绑”信号。微众银行已逐步寻求脱离腾讯生态的解决之道，近年来积极与外部合作，先后上线微众钱包、上架多款APP并与抖音平台合作投放流量吸引新用户。腾讯方面似乎也有退意，在持续加码自身金融业务的同时，今年上半年大手笔减持了微众银行8454万股，持股数量下降约6.7%。当然，这一减持动作也可能与监管部门将民营银行单一股东持股比例上限设为30%的要求有关。
近几年微众银行的不良贷款金额在攀升，资产质量在下降。2021年-2023年其不良贷款金额分别为31.67亿元、49.7亿元、60.41亿元；近三年的不良率分别为1.2%、1.47%、1.46%，同期信用减值损失分别为96亿元、140亿元、142亿元。
截至6月末，其不良贷款率为1.65%，相较年初大幅提升了0.19个百分点，与当下银行业资产质量趋稳，不良率甚至小幅下降的大环境走出了不一样趋势。
微粒贷作为微众银行的核心产品，一直是其业绩的重要支柱，尤其依托腾讯旗下平台的流量效应，微粒贷贡献了超过一半的业绩。值得注意的是，微众银行个贷业务的用户质量值得警惕。
根据该行去年年报的表述，截至2023年末微粒贷已累计服务超6300万借款客户，年内日均发放贷款超95万笔。微粒贷逾81%的客户为非白领从业人员，约85%的客户为大专或以下学历，约17%的客户为此前无人行信贷征信记录的“首贷户”。微粒贷笔均贷款金额仅7400元，年内累计超8000万笔借款的存续期不足7天，约70%的单笔借款成本低于100元。
可以看出，微粒贷的客户群体主要特点是低学历低收入，超过80%的用户为非白领从业人员及部分为“白户”。
有分析认为，微众银行资产质量恶化或许与其用户不断下沉有关。数据显示，微粒贷2019年授信客户约77%从事非白领服务业，到了2023年这一比例提高到了81%。微粒贷笔均贷款也从2019年的8000元下降到2023年的7400元。下沉客户群体虽然是充满潜力的市场，但是该类群体也因为抵抗风险能力弱，存在较大的违约风险。这不仅会导致微众银行的资产质量恶化，同时还会引发消费者和金融机构的冲突和摩擦。微众银行在催收方面的不当行为持续引发社会关注，随着盈利压力的加大，微众银行被海量投诉暴力催收、个人信息泄露等问题频发，给借款人带来了极大的困扰，也严重损害了公司的声誉。
在高管团队稳定性层面，现任董事长顾敏和行长李南青任期均已超九年，常务副行长黄黎明和副行长兼首席信息官马智涛也已在副行长岗位上任职超8年。高管超期服役情况下，对于急需寻找新的营业增长点的微众银行创新能力跟得上吗？根据相关规定，部分高管已接近或超过轮岗期限，需要进行职务调整，这无疑为微众银行的未来发展增添了一层不确定性。
未来，微众银行如何找到新的增长点，重回高速增长快车道，能否稳扎稳打控制风险，尚需持续关注。
文章参考资料：第一财经、新浪财经、21世纪经济报道、公开信息及公司财报等