1949年一月，这对傅作义和蒋介石来说是个难忘的时光，张家口和天津战役的胜利，让傅作义不得不主动向我军求和。此时的他几乎已经没有了可以谈判的筹码，但心中仍有许多的不甘。此时他的内心十分纠结，因为在城内还有老蒋的二十万重兵，他们的态度始终模糊不清，傅作义无法签署和平的军事协议。天津城内有中央军第四，第九兵团，整体火力较为完整，在两军谈判之际，他们有很多机会和时间反攻，说不定能冲出四野包围。但他们并没有这样做，究竟是为什么？1948年九月五日，杨成武兵团根据中央指示，远距离奔袭张家口，采取围而不攻之策，经过三天的战斗顺利包围张家口。此举意在引出傅作义部署在西线的主力三十五军，同时四野程子华兵团率先入关，途经怀来，密云切断平张铁路。
考虑到三十五军机械性能较高，火力强大，主席又给杨得志发了封电报，让他从河北富平赶来支援杨成武兵团。只要三个兵团在作战过程中不出什么差错，绝对能吃掉傅作义三十五军。距离和平解放京津也就不远了。此时的傅作义却陷入了难以选择的绝境之中，摆在他面前只有两条路可以走，一是北上支援沈阳，二是听从老蒋命令，率军联合汤恩伯集团部署长江防线。而此时东野战军正在围攻锦州，而从华北到东北必须经过葫芦岛，锦州，恰好中了林彪的围城打援之计。若南下必然会被老蒋夺走兵权，自己往后如同傀儡一般被老蒋拿捏。傅作义的顾虑早已被主席猜得一清二楚，于是他特意嘱咐华北军区，让他们放慢推进速度，以防傅作义率军离开华北。
就在他举棋不定之时，他的一位美国朋友传来了一个好消息。美国政府决定另选一个国军将领，这个人正是傅作义。因为美国政府已经猜到了辽沈战役的结果，蒋介石注定失败。有了美国政府的支持，傅作义心中有了八成把握，他决心驻守华北，说不定可以凭此战扭转战局。果然老蒋兵败东北，并集中傅作义，杜聿明等人在南京召开国防会议。同时美国政府再次致电傅作义，他们决定支持华北集团，要想长久合作他必须想办法重创解放军主力。有了美国这句话，傅作义坚守京津的决心无比坚定。在兵败东北，淮海失利的情况下，老蒋决心集中傅作义大军增强长江防线。为此他以东南军政长官为诱饵，建议华北军队全面南下，指挥官依然是傅作义。
若是旁人自然深信不疑，但经过这么多年，傅作义早就看穿了老蒋丑恶的嘴脸。在国民政府，所有人都知道老蒋任人唯亲，重视嫡系防备其他派系。一旦他离开华北，老蒋说不定在途中就会派兵俘虏他们。于是仗着美国在背后撑腰，傅作义对众人坚决表示自己有信心，有能力守好华北。老蒋心中颇为不满，但最终还是屈服在了美国的淫威之下，经反复协商，国民政府计划将傅作义主力部署到天津和塘沽，同时政府这边再出动二十万中央军，把守北平，张家口一线。傅作义坚信东野打完辽沈肯定要休整三到五个月的时间，因此在实际的部署中，他并没有将其主力放在天津和塘沽，而是驻守北平。
他万万没有想到，东野仅休整了二十多天就秘密入关，这还是密云城被攻克的消息传来后才知道的这个情报。十一月二十九日，杨成武带着第三兵团围攻张家口，仅三天就吃掉了敌军三千余人。傅作义误以为这是华北军区发动的局部战役，便计划出动三十五军，意图消灭杨成武兵团，再转头对抗东野战军，殊不知此举正中主席的圈套。三十五军动身后，程子华兵团迅速向怀来开进。三天后三十五军先头部队抵达张家口，与杨成武兵团展开激战。而此时程子华兵团也推进到了密云，然而在这时程子华却做了一个错误的决策，让兵团主力攻打密云。却没想到打了两天才拿下城池，更重要的是还惊动了傅作义。让敌人提前知晓了我军的战略计划。而杨成武那边也出了差错，让三十五军从眼皮子底下离开张家口。
在主席的指挥下，三个兵团在新保安全歼三十五军。傅作义被迫与我军展开谈判，中央一面对其施压，一面部署天津战役。由于自尊心作祟，和平谈判一度陷入僵局。刘亚楼奉命集中三十万大军攻打天津，仅用了二十九个小时便俘虏了天津十五万守军。这一次傅作义主动坐回了谈判桌上，毫不犹豫答应了双方此前的协商条约。然而当我方提出和平解放北平之时，傅作义显得格外犹豫。为此中央对其展开了政治工作，经过多轮协商，傅作义才说出了心中顾虑。如今北平还有中央军第四，第九兵团，虽说战斗力不如三十五军，但凭借北平坚固的城防，也能坚持下来。此时中央军还不知道傅作义正在与我方商量和平解放北平这件事，若直接对外宣布，他们极有可能反攻。
毕竟他们是老蒋亲手培养出来的军队，对老蒋很是忠诚。若他们反攻，那么这座文明古城很难完整保存下来了，更重要的是会造成上万北京民众的伤亡，这就违背了党中央的战斗原则。据傅作义透露，第四兵团司令李文和第九兵团石觉对起义很是抵触，并明确表示了拒绝。对于他们此时为何不反攻，傅作义心里很清楚，他们在等解放军给出一个满意的条件。他们很清楚自己与解放军的差距，负隅顽抗只会落得和三十五军一样的下场，但他们手里有北京这个大筹码，用它来争取利益最大化还是很值得的。傅作义决定先稳住普通士兵，他命人给城内的官兵们发放了慰问金，给将领额外的补贴。随后他以调整部署为借口，把中央军调离城门，由嫡系311师接管。
并巧妙地将中央军主力和普通部队分割开来，让他们分别把守城内和城外，就算指挥官有意反抗，也无法调动城外的兵力，最终也只能投降。此举很快传到了老蒋耳中，他恩威并施，一面放弃姿态，一面暗中派遣特务刺杀北平政府的一些高级干部，意在杀鸡儆猴。傅作义又怎会不知老蒋的真实意图，他的态度十分强硬，让老蒋不得不继续后退。从十八日开始，蒋介石与傅作义不断通电。到了此时老蒋明白傅作义不会改变主意了，于是便打起了感情牌，希望对方能将少校以上的军官和必要的武器送出城，他会派遣飞机将其送回南京。蒋介石难得用极其委婉的语气与傅作义协商，这让他感到十分为难。
两人好歹认识了这么多年，多少还是有些情分在的。况且对于起义老蒋也并未阻止，反倒是求他帮忙。傅作义更不好开口拒绝了，再者城内的大部分守军都是中央军，若他拒绝老蒋的请求，恐怕他们会即刻反攻。于是他把这个消息告诉了党中央，希望当天解放军能打下蒋介石的运输机。同时以防御解放军为借口，先是在城内外部署了多支巡逻警队，并集中石觉，李文等将领，让他们每天必须参加五六个小时的会议，还邀请了各界影响力极高的人士参加和谈会议。这些措施大大限制了石觉等人的行动，他们不得不接受这个和平协议。一月二十一日，傅作义正式宣布和平解放北平。三十一日，东野百万大军入驻北平。平津战役以难得的和平局面而结束。