今天推送的是
九维狐
的策略周报。
每周周日我会给大家复盘一下上周的市场。
市场回顾
先来看看指数和交易数据——
这一周海外新闻不断，川普内阁的任命朝着最极端的方向走着，预备着明年一上任就火力全开搞美国优先政策。
美股特别买账，标普500直逼6000点关口，利好咱们的海外仓位。
大A也有两个重要的新闻——
一是房地产报发文，呼吁重新认识和肯定房地产业的支柱地位，让市场浮想联翩。
二是11月22日的国常会，研究推动平台经济健康发展有关工作，强调要加大政策支持力度，壮大工业互联网平台体系。
在美国优先政策的威胁下，大A有回调，回吐了很多前期的涨幅，保持高防御性的仓位还是很重要的。
政策大招都还没出尽，回调创造了进场机会。我们继续加仓。
️ 指标情况
目前货币、信用和全球指标如下——
货币指标：2.3
资金面维持在宽松水平。
未来货币政策喊话要执行得更有力度，至少能保障货币指标不跌入紧区间。
信用指标：0.4
10月社融增速持续下跌，创下了今年新低，解决弱信贷需求刻不容缓。
这几周，地方政府陆续开始公布债券发行方案。
有了财政政策的加持，紧信用将逐步转松，逐步恢复到中性区间。
全球指标：1.4
美股在11月继续创新高，推动金融环境进一步转松。
美国11月的制造业PMI初步预测上升，然而其他地方的都不太好。
交易指标回弹有限，上升到1.4。
⚔️ 交易操作
在美国优先政策的威胁下，大A有回调，回吐了很多前期的涨幅，保持高防御性的仓位还是很重要的。
政策大招都还没出尽，回调创造了进场机会。我们继续加仓。
本期发车新增投资 10,000元 。
其中100%投资至「九维狐权益」组合，0%投资到「九维狐固收」组合（恢复权益的定投设置）。
如果你认可上述投资逻辑的话，可以点击以下链接跟车——
最后也提醒下：投资股票等风险资产，自然还是尽量用长期资金的好。
学术上来看也是有依据的——
Wharton的教授Jeremy J. Siegel在《Stocks for the long run》一书中统计了过去200年股票、债券和国债的风险（用的是标准差），发现如果持有期限足够长（20+年），那么持有股票的风险反而更小。
图/ 《Stocks for the long run》
「Greed is good.」
⚠️ 风险提示： 外围风险加剧市场波动；策略模型失效。
免责声明：以上方案仅为示例，投资者应根据自身的资金情况、风险承受能力，合理安排投资计划。市场有风险，投资需谨慎。投顾机构不保证以上基金投资组合策略一定盈利以及最低收益，也不做保本承诺。