在 2024 年，由于政策端的有力推动，经济预期逐渐向好，租赁行业的景气程度显著提升。
与过往有所不同，租赁公司不再将拓展业务规模置于发展的首要位置，而是更为注重风控与合规环节，力保“融资”“融物”的整个过程顺畅无阻。
众多行业人士指出，防范化解金融风险依旧是金融领域工作的核心要点。不管是金融租赁公司还是融资租赁公司，将防范风险置于公司业务发展的首要之位，不仅有利于行业的可持续发展，也有益于行业做好金融“五篇大文章”，从而更好地助推实体经济达成高质量发展。
风控居于首位
“与其在逾期环节之后去解决问题，不如在预防逾期方面多下功夫。”近期，华南的一家金融租赁公司针对预防逾期对业务进行了完善。该公司负责风控业务的负责人表示：“预防逾期业务是双向的，一方面，倘若企业出现逾期状况，会对企业的信用评级造成影响，给后续的经营和融资环节带来不利。另一方面，就金融租赁公司自身而言，如果出现后期逾期（逾期超过 2 个月）的情形，也会增大运营成本。正是基于这两个原因，我们采取了多种办法来预防和管理逾期业务，在贷前环节加大了对企业的背景调查以及信用评估力度，旨在筛选出资质优良的承租人。同时，运用大数据分析技术，对客户的还款能力予以评估，确保贷前环节的安全。”
此外，针对企业出现早期逾期（逾期 2 个月以内）的情况，该公司采取了及时调整还款计划的应对策略。上述负责人称：“实际上，许多企业尤其是小微企业，正是由于在银行面临融资困难，才会向租赁公司寻求解决融资难题的途径。租赁公司的本质就是化解企业的融资难、融资贵问题。当企业出现还款困难时，租赁公司有必要再度协助企业解决资金周转难题，降低企业的违约风险。要是企业因融资租赁而产生资金问题，那就丧失了融资租赁的价值和意义。同时，通过合作性的解决方式，也维护了承租人的信用问题。”
记者在采访过程中发现，众多金融租赁公司、融资租赁公司着手在贷前环节、早期逾期环节等方面采取行动，但对于已经出现实质性逾期的企业，绝大多数租赁公司均采取了“零容忍”的措施，通过法律途径追回余款。
论及如何做好风险管理，一家银行系金融租赁公司的负责人认为，租赁公司能够从三个方面逐步构建起智能化风险管控体系。其一，综合运用大数据、人工智能等技术，全方位提升信用评分、反欺诈等各类风险的精准识别、及时预警和有效处置的智能化能力。其二，整合大零售风控并优化对公风控，构建统一的基础数据服务、决策引擎、风险应用和风险管理“驾驶舱”。其三，通过丰富风险数据，强化风险监控场景的覆盖范围。
在采访中，一家央企租赁公司的法律顾问向记者透露了行业中存在的“被动”放弃部分风控举措的现象。一方面，近些年来租赁行业的收益水平迅速下滑，以新能源租赁为例，10 年前的收益能够达到 8%至 9%，然而目前行业的普遍收益率为 4%至 5%，甚至对于部分央企系的租赁公司来说，收益率已在 4%以下，收益率的降低自然导致了行业“卷价格”的情况。另一方面，租赁行业的产品同质化始终是行业的难题与痛点，特别是对于新能源业务而言，客户的产品需求较为单一，所以租赁公司之间“拼”的只能是价格。面对同一客户，可能有三四家甚至七八家租赁公司进行报价，在产品模式近乎相同的情况下，客户往往会通过价格对比来选择合作对象，这就致使一些租赁公司出现“被动”放弃部分风控举措的状况，使得项目的风控措施不断削弱，增加了行业的风险。
值得关注的是，从行业监管的视角来看，监管层面在风控方面严格出台相关政策。2022 年 11 月，原银保监会发布《关于加强金融租赁公司融资租赁业务合规监管有关问题的通知》，针对金融租赁公司的违规业务，开展专项检查活动，重点整治金融租赁公司的违规行为。2023 年 3 月，中国银行业协会发布《关于规范金融租赁公司服务收费的倡议书》，对相关费用进行严格区分，要求金融租赁公司不将租金分解为费用收取。
众多租赁行业人士认为，未来，提升租赁公司在行业内的竞争力，不仅在于业务规模、资产规模和创新手段，更关键的在于风险管理水平的高低。为此，不少租赁公司也在积极打造专业的风险管理团队，以更高的风控水平开展业务。
紧盯科创机遇
2024 年，金融“五篇大文章”成为金融机构未来发展的重要方向。其中，科技金融已成为融资租赁行业新的增长点。对此，行业普遍认为，以往金融租赁公司、融资租赁公司更多聚焦于普惠小微、绿色租赁业务，而随着今年新质生产力理念的提出，一批科创型企业蓬勃发展，租赁公司也开始将目光投向科创型企业的服务。不过，科创型企业具有周期长、风险高的特点，部分金融机构出现不敢贷、不愿贷的情况，这为租赁公司带来了业务机会。但是，对于租赁公司来说，对接科创型企业业务，没有可参照的企业，也没有成熟的经验，已无法运用原有的运营模式开展业务，无论是技术层面还是风险意识都需要有所提升。
在多位融资租赁行业从事风控工作的业务人员看来，未来开展新业务，重点并非能够“拿下”多大的业务量，而是把合规放在首位，在风险可控的前提下，丰富租赁产品。记者注意到，对于多数科技型中小企业来说，极为重要的资产就是知识产权。然而，如何让知识产权这类无形资产如同有形资产一样流动，并且能够实现风险把控，成为众多租赁公司当下思考的问题。
从近年来出台的《中华人民共和国中小企业促进法》《知识产权强国建设纲要（2021—2035）》等法律法规和政策性文件来看，政策层面都在鼓励企业规范探索知识产权融资模式创新，原因在于知识产权本身具有极大的潜力，而且不存在消耗、磨损、灭失的风险。因此，其具有极高的融资租赁价值，虽然目前尚未有明确的政策支持知识产权的融资租赁，但已在租赁行业中开始尝试。
值得注意的是，2023 年 6 月，天津某中级人民法院专门为租赁公司探索知识产权业务举行听证会。在听证会上，一家从事生物医药的租赁公司负责人直言：“我们非常看好企业的发展前景，但是公司的风控部门一直认为现有模式的合规风险过高。”面对这一困扰，法院组织相关部门多次举行座谈会，最终制定出台了意见书，详细记录了听证会的召开情况、提案详情、听证核心问题，归纳了各方意见和论证分析情况，最后给出了详细的听证意见，对租赁公司提出的转让登记售后回租、转让质押登记相结合、质押登记售后回租、共有登记售后回租四种模式逐一给予回应，并建议提案发起人实施时注意防范“低值高买”和不被认定为融资租赁法律关系的风险，最终推动了企业的租赁业务合作。
一家从事安防机器人研制、生产的企业，经过多年的产品打磨，目前已实现批量生产，并且其产品入选 2022 年北京冬奥会机器人项目。不过，随着企业扩大订单规模，出现了融资难题。北京一家从事科技租赁的公司了解情况后，通过知识产权售后回租的形式，将企业的发明专利作为融资标的，帮助企业成功实现融资。“一方面，协助企业盘活智力资产，有效地补充了流动资金。另一方面，展现了企业知识产权的商业价值，提高了企业的估值。”该公司负责人介绍，公司也是借鉴了国外知识产权融资租赁经验，经过市场调研、专家论证、内部研讨等多轮研判，创新了知识产权融资租赁业务结构。
采访中，多位租赁行业人士认为，未来，多学科交叉的国家高新技术企业和专精特新“小巨人”企业将会随着区域发展和政策扶持越来越多地出现在市场上。对于科创型企业而言，其生产设备以租赁为主，设备投入不多，固定资产较少，传统的融资模式无法迅速筹集到资金，而以知识产权作为无形资产的融资租赁情况将会日益增多，租赁公司需要根据实际情况制定相应产品、完善风控措施，以期早日进入科创业务的“蓝海”。
文章来源：《中国经营报》