今年4月下旬，荷兰光刻机巨头阿斯麦ASML迎来新掌舵人，原执行副总裁兼CFO、法国人克里斯托夫·富凯（Christophe Fouquet）成为新任总裁兼CEO。
《华尔街日报》日前对富凯的专访，他表示ASML再也无法在经营中无视地缘政治。多年来ASML无需担心在哪儿销售产品会受到政治限制，“但突然之间，这就成为了整个地球上最重要的话题之一”，他不时流露出对失去中国市场的担忧。
在美国不断施压胁迫，导致全球半导体领域成为地缘政治战场之际，处于风口浪尖的ASML将如何处理在华业务，成为富凯的首要工作。
众所周知，为了打压中国半导体行业，美国联合韩国、日本、荷兰、台湾省禁止中国获取EUV光刻机，甚至连维修光刻机都不允许。
眼下卖货的开始制裁自己的大客户，长臂管辖取代自由贸易，也是百年未有。
ASML眼下能卖给中国的成熟制程光刻机DVU，中国已经没有太多采购需求，毕竟已经囤了上千台，中国急需的先进制程光刻机EUV，美国不让卖，这就是阿斯麦的尴尬处境。
ASML曾公开吐槽美国芯片管制太过愚蠢，这样不但不会阻止中国半导体行业发展，反而会倒逼中国厂商进步，研发出更先进光刻机。
富凯既要满足西方的要求，不向中国出口阿斯麦最先进的芯片制造设备；同时又要保持对中国市场开放不太先进的设备，以维持其最大业务板块之一。
ASML既要又要，神似罗永浩当年舌战王自如的一句名言：被包养，就不要谈独立人格。
作为荷兰最重要的科技企业，ASML掌管着荷兰科技、经济发展的“命脉”，结果现在却由一个法国人掌管，让不少人想不通。
事实上，ASML早已做出了两手准备，一方面, ASML公司高管不断示好中国市场,并表示会加大对中国市场的投资。另一方面, ASML公司则有了搬离荷兰的计划,此举无异于给官方施压,这是ASML公司重要的筹码之一,能影响官方对美芯规则的态度。
值得一提的是，这位法国CEO刚刚上任没多久就喊话中国，他表示想在芯片行业中取得胜利，必须要携手共进。这句话的意思再清楚不过了，未来还是希望可以和中国保持紧密合作，老美“脱钩断链”的行为是走不远的。
然而ASML今年一季度营收未及预期，近半光刻机收入来自中国，事情可能有点意思了。
ASML的业绩里我们一般会关注销售额和新增订单。业绩里面销售额是跟交付挂钩的。交了货才计入销售额，签订单不算。
ASML去年业绩增长很多，销售额达到276亿欧元（其中56亿是老设备的维护费）。相比之下，2022年销售额是212亿欧元（其中57亿是老设备的维护费）。扣掉老设备的维护费，2023年销售额增长了42%。尤其越往后，业绩越好，四季度业绩达到了历史最高值。
这里面贡献最大的是中国，在增量里面交的很多都是中国的单，为什么？
因为美国新的禁令在2024年1月1日生效。即NXT:2000i及以上浸润式设备不能出口给中国。NXT:1970i和NXT:1980i不能出口给中国某些企业。
所以大家都心照不宣，本来订单下了之后交付都是要等1年以后的，但特事特办，2023年拼了命也要交出来。中国2023年12月在ASML那边的采购金额同比2022年12月增长了10倍。
但光鲜亮丽的2023年销售额背后，是新增订单的暴跌。
2022年ASML新增了307亿欧元的订单（他们当年的销售额只有212亿），但是业绩大涨的2023年，新增订单只有200亿欧元。这200亿欧元里面，还有很多是三星，台积电，因特尔迭代制程而采购的EUV光刻机。所以中国在这边的订单肯定是急剧减少的。
到了2024年一季度，交付给中国的光刻机同比还是继续增加（环比下降很多）。按照中国海关总署的数据，中国今年前两个月（目前只有前两个月的数据），从荷兰进口机电产品88亿元人民币，去年12月单月91亿元，去年前两个月34亿。
意味着中国在2022年的时候确实下了很多单，一些还没被禁令限制的订单压到了一季度来交。但这种情况不会持续太久。今年前两个月交付的88亿里面，1月54亿，2月34亿，已经下降非常多了，后面只会越来越少。
有外媒报道说，华为在光刻机上的研发力量已经全部转向3nm，意味着3nm以上的产品已经成熟稳定。当然一来这种道听途说也分不清真假，二来有说法是说华为还是在用二手光刻机，叠加自己独特的复杂工艺，把原来DUV光刻机的潜力进一步深挖，但挖到5nm就已经是极限了。
众所周知，美国是打着制裁中国的幌子在制裁盟友。制裁华为这几年，受损最惨的的是三星和台积电，其次是ASML。
如果光刻机最大市场一直是中国，美国及其仆从（日韩荷台）禁止中国购买光刻机，ASML大概率慢慢进入缺乏利润，无力投资新研发资金的窘境。
如果禁止ASML维修国内设备，生命总能找到出口，倒逼中国逐渐出现类似维修企业。比如有足够的市场，原来负责光刻机维护保养的技术人员，可以在国内成立技术服务公司，加上国内现有的技术积累和突破，逐渐能够通过替换ASML光刻机的某些部件，实现制程升级，突破国外的技术封锁。
不管怎么说，中国企业现在对ASML主要需求就是高端的EUV光刻机，如果长期买不到，那么ASML从长远来说，丢掉全部中国市场，可能只是时间问题。