昨天新十条发布后，大盘走出了高开低走、利好兑现的行情。
疫情放开前，人们担忧经济，疫情放开后，人们依然担忧经济。
一
怎么看这个问题？
我的答案是：长多短空。
这也决定了不同视角的人，作出的决策相反，却都合理。
站在短期，防控放开后，大概率会对经济，尤其是消费造成冲击。
日本放开后，PMI指数和消费者信心指数从3月份一直下滑到10月份，经济复苏慢。
韩国放开后，工业生产出现了强劲恢复，但消费没太大起色。
新加坡放开后，工业生产和消费都明显复苏，接近或者超过2019年的水平。
但立足长期，疫情肯定会过去，经济肯定会复苏。
有人担心，放开后人们更不敢出行，生产效率低下，经济更能复苏。
但我不认可这个观点。没有什么政策比封控对经济的冲击更严重。
即便数据上升，但依然有身强力壮和康复的人会选择外出工作，而不是在家躺平，所以经济一定会复苏，但短期不要对强复苏有过高期待。
二
怎么看待“预期你的预期”这个A股经典问题？
我不认可A股是个过度博弈的市场。
首先，股市本身就是人们对经济预期的反映，国内如此，国外也是如此。
就像二战中的英国股市，最低点是敦刻尔克大撤退时期，而不是二战结束。
其次，机构的主流投资策略是基本面趋势投资，基本面是第一位。
所以他们对公司会有一个一致预期，以此来决定买卖，占据市场的主导地位。
这如同21年年初高点，核心资产机构占比大幅下滑，如我之前讲过的紫金矿业。
有人抢跑，有人晚跑，这都是正常现象，但只占少数。
这就跟上班一样，哪怕规定了时间，但会有人早到，更会有人吃到。
即便存在博弈，那么对抗博弈策略的最好办法是什么？
我的对策是：买护城河深厚的公司、买宽基指数，低估买进、长期持有、高估卖出。
在绝对的实力和绝对便宜的价格面前，一切技巧都是花哨的。
低吸是永恒的哲学，只要不追高，即便倒下，也要做最后倒下的那一个。
三
那么，新十条后，股市怎么走？
我不太关心。
我更关心的是我买入的一家家公司，他们的基本面和逻辑是否遭到破坏，当前价格是否仍物超所值。
只要前者成立，那么股价创新高只是时间问题。
我相信对于基金经理来说，他们同样也会跟我一样考虑。
所以对于基金组合，就2点应对：均衡配置、逢低加仓。
面对三年疫情，网上也出现了调侃的声音。
但我更欣赏组织超1万家企业出国参加经贸活动的浙江，他们敢为天下先，锐意进取的精神深深打动了我。
最后，用《英雄本色》作为结尾：
“我等了三年，就是在等一个机会，我要争一口气，不是想证明我了不起，只是想证明我失去的东西，我一定要拿回来！”
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