从2022年1月以来，无论A股和美股都经历了回调，一时众人惊慌失措，丢盔弃甲，一片狼藉！同时，根据统计虽然从1998年到2017年年底，偏股型基金平均年化收益率为16.5%；但是很多基民却依然没有赚到钱，甚至赔了夫人又折兵！
为什么很多人进行基金理财都败走麦城呢！作为十五年的老基民，作为品牌券商的专业理财顾问，我必须告诉大家：虽然从战术上来讲，这是因为基金理财的三大难题“买什么基金？”，“什么时候买？”，“什么时候卖？”；但是这只是战术上的表象，根本问题还是在战略层面。因此，今天我们就从战略层面讨论一下基金理财的六个方面：基本观念，投资目标，止盈止损，市场预判，基金挑选，资产配置。
1、基本观念
虽然把钱存银行保本保息，看起来安全；但是我们的钱会不断受到通货膨胀侵蚀。即使每年只有3%的通货膨胀率；那么30年后100万的购买力也只相当于现在的40万。从理论上讲，基金的长期回报肯定比银行存款要高，大概率能战胜通货膨胀。但是这是为什么呢？
一分利益，一分风险！基金的长期回报之所以能比银行存款高，这主要是因为基金理财用短期可能亏钱的波动风险换取了长期更高的收益，即用短期波动风险换取长期更高收益。那么这个波动风险一般都多大呢？
2021年12月31日，沪深300指数收于4941.07点；今天2022年1月26日，沪深300指数收于4712.31点。虽然这段时间，大家都已经有点恐慌；但是实际上沪深300连5%的回调都没有。从历史上来看，这点回调只是小儿科而已。
投资有风险，入市需谨慎！利益和风险总是对等的。如果你想通过基金赚钱；那么你就要做好面对市场波动风险的准备，即必须面对本金短期可能亏损的风险。
2、投资目标
对于投资目标，主要分为三方面的要素：投资期限，投资收益，投资风险。这三个问题看似简单，然而这三个问题一环扣一环，实际上却饱含投资哲学。
对于投资期限，买基金的钱最好是长期不用的闲钱。因为经济周期一般是5年；所以投资期限最好是5年以上。如果买基金的钱是两三年要用的钱，那么你的风险承受能力就非常有限，一定要降低期望收益，控制好风险。
对于投资收益，很多人动不动就幻想长期20%的年化目标。然而拉长时间看，股神巴菲特的长期年化收益就20%多一点。同时，对于很多从业十年以上的基金经理，长期年化收益也在15%以下。现实生活中，对12%的年化收益，现在很多人却看不上。只是其实12%的年化收益率，本金6年就能翻一倍，已经非常不错啦。一分利益，一分风险！希望大家能合理设置自己的投资目标。
对于投资风险，虽然很多人认为自己能很好承受20%的回撤，然而实际上很多时候我们并没有那么坚强。一旦回撤10%以上，我们很多人就开始喊天骂地啦。如果你想实现12%年化收益率；那么其实15%的回撤是非常正常，20%的回撤也不是不可能。一分利益，一分风险！希望大家能合理评估自己的风险承受能力。
3、止盈止损
当我们定制好了自己的投资目标，就需要认真考虑自己的止盈点和止损点。
止盈非常重要！虽然美股牛长熊短，不一定需要止盈；但是我们的A股熊长牛短，最好还是要止盈。止盈点一般可以设置在我们投资目标附近。当我们基金的收益达到止盈点后，就应该分批进行止盈。止盈后的资金可以考虑转化为货币基金，也可以考虑转化为防守更强的固收类+基金。
止损也非常重要！千万不要因为一棵树，而毁掉了一整片森林。有些人为了救援自己的中欧医疗，不停地加仓，期望摊低成本。不过最后往往轻仓变成重仓。不知不觉中，中欧医疗把自己的大部队都拉下水。
止损点一般建议设置在我们能接受的最大回撤率上方。当基金的回撤接近止损点时，就应该开始分批止损。止损后的资金可以考虑转化为货币基金，也可以考虑转化为防守更强的固收类+基金。虽然从战术上来说，止损属于割肉后撤；但是从战略上来说，止损是为了保存自己弥足珍贵的有生力量，是为了保证当市场再次大跌时能进行绝地反击，是为市场处于绝境之下的进攻做好充分准备。
4、市场预判
华尔街有这么一句话：“要在市场中准确地踩点入市，比在空中接住一把飞刀更难”。请敬畏市场，市场短期很难预测，择时非常难！不要盲目相信大V和专家对市场的预判。没有人能完全100%准确预测市场。相对于准确预判市场，规划好自己应对市场变化的策略更加重要。
5、基金挑选
对于基金的挑选，除了历史业绩，我们大多数人一般都还会需要根据基金公司，基金经理和市场大环境来挑选基金。不过，还有一个重要的因素却是我们大家最容易忽略掉的。这就是投资目标。
一分利益，一分风险！挑选出来的基金，并不是收益越高越好。大家一定要围绕自己的投资目标来进行基金挑选和基金配置。否则，我们会慢慢地彻底失去对基金理财的控制。
6、资产配置
全球资产配置之父，加里·布林森有一句名言：“大约90%的投资收益都是来自于成功的资产配置”。基金只是我们家庭财富管理中资产配置的一个环节。很多人都喜欢在不考虑家庭资产配置的大背景下进行基金理财。不过如果脱离了家庭资产配置的大背景；那么基金理财的目标就非常容易走偏，从而让整个基金理财走向失败。因此，大家最好能站在资产配置和财富管理的角度进行全盘考虑，做好全方位的风险控制和理财规划，而不只是简单地就基金论基金。
选择比努力更重要！为了战胜通货膨胀，你是选择一个人独自面对金融市场的波涛汹涌；还是选择一个专业人士和你一起扬帆起航？更多精彩文章，请关注公众号：胡哥说财之月光宝盒。