任何一个成功的交易者，必定具备四要素：
①合理的交易理念
②合理的交易方法
③合理的资金管理
④顽强的意志力
四大要素中的交易方法——交易系统
一个交易系统的好坏，有两大衡量指标：胜率和盈亏比。
一个称得上好的交易系统，胜率大致上在50%左右即可。当然在30%以上的胜率也可以算是好的，操作中还有其他方法可以弥补。也有胜率超过70%的，那是超级好的交易系统。
一个称得上好的交易系统，盈亏比最差也应该在2:1以上，有的交易系统的盈亏比甚至达到5:1。至于为什么说盈亏比最差也应该在2:1以上，如果你明白了行情是以趋势形式发展的，就明白了。
发现市场上很多人学习研究交易过于理科化（公式化精确化），他们总是在应用一些软件去测试交易系统，得出的都是一些非常精确的数据。
他们完全不明白概率是一个什么概念。概率，是一个“大约的”、“模糊的”概念。
交易不是用繁琐的、不切实际的方法去探索的。交易的探索应该是智慧化的！什么是智慧化？请看下面的你从未听说过的探究思路。
交易的本身和交易的探索可以很简单，简单到你想象不到的简单。假如做多空双向交易、连续交易，那么观察交易的结果可以用这样的方法：2次一多一空的交易看成是1对交易。（即多单交易结束之后就是空单交易）
每1对(一多一空）的交易结果，必然呈现出以下的6种结果中的一个：
①两盈；
②两亏；
③两平；
④一盈一亏；
⑤一盈一平；
⑥一亏一平。
把上述12次6对的交易结果做一个大的组合，每一对交易结果分别出现上述6种结果中的一个，不重复。那么6对交易结果分别出现上述6种结果中的一个，不重复。那么6对交易的结果是：
两盈+两亏+一盈一亏+一盈一平=四盈+四亏+四平。如果以12次总交易数计，胜率是33%，如果把打平的交易次数去掉，胜率是50%。
现在我们假定一个交易系统如上述的胜率，33%-50%，盈亏比以最差的2:1计，那么我们来看看交易的结果会怎么样：
①两盈，盈4个单位；
②两亏，亏2个单位；
③两平，无盈亏；
④一盈一亏，盈2亏1，净盈1个单位；
⑤一盈一平，盈2亏0，净盈2个单位；
⑥一亏一平，盈0亏1，净亏1个单位。
把上述盈亏结果加起来：4-2+0+1+2-1=4个单位，即每6对多空轮换交易下来的结果是净盈4个单位。
假如盈亏比上升到5：1，结果是10-2+0+4+5-1=16个单位，即每6对多空轮换交易下来的结果是净盈16个单位。
注意：上述的交易结果是为了说明问题的一种巧合的假设，6对交易正巧把6种结果不重复地走一遍。实际交易中可能很少遇到这样的情况。
但是，随着交易次数的增加，在经历了120次、1200次、12000次、甚至更多的交易操作，这样的概率就会显现——这就是一个胜率33%-50%的交易系统在正确合理严格的操作下长期而言必胜的理论依据。
为了彻底打消学习者心存的疑虑，我把理论上存在的极端情况做一个假设：一个50%胜率的交易系统，意味着每2次交易中有1次是错误的交易。但是2次交易的统计样本过于小了，不具备统计学意义，因为仅仅2次交易，会有3种可能的结果：2次交易一对一错；2次交易两对零错；2次交易零对二错。
我们要把统计样本放得足够大，才有统计学上的实际意义。现在我们假定做了100次交易（其实这个样本还不够大，但是在此足以说明问题），理论上说存在出现50次盈利和50次亏损的可能性，同时在理论上存在着这样一种盈亏排列的可能性：50次亏损可以全部出现在第1次至第50次的交易上，从第51次至第100次交易全部盈利。
当然也存在着倒序的可能性。为了足以论证题目的观点，我用最差的方案。如果最差的方案都可以确保长期盈利，那么其他的可能性方案全都可以了。
一旦出现这样的盈亏排列，按照2:1的盈亏比计算，虽然总账是-50+100=50个单位净盈结果，但是由于前面50次的连续亏损，无论在资金上、还是在心理上，对绝大多数的交易者而言都是无法交易下去的——资金上可能已经爆仓了；心理上也已经彻底被连续的失败亏损的交易击垮了。
炒股盈利口诀：
口诀一：不冲高不卖，不跳水不买，横盘不交易。
此诀一语道破天机，这最简单、最基本的道理，实为最根本、最有效之。不懂此诀，交易万次，亦不过股市中的盲人瞎马，最终难免一死。未曾摸盘先必默念一遍，牢记于心。日久天长，养成习惯，方能百炼成钢。前两句好理解，后一句“横盘不交易”是股票操作应该格外注意的，横盘时交易，一旦反向变盘，你必然会去止损或者追涨，这两者都是不可取的。横盘时差价不大，你没有耐心，多次交易，势必会造成手续费亏损。
口诀二：高低盘整，再等一等。
这一口诀的内容包括了诀一中“横盘不交易”的内容，但主要的意思是说，当一只股票持续上涨或者下跌了一段时间后就进入了横盘状态，此时不必在高位全仓卖出，也不必在低位全仓买进，因为盘整之后就会变盘，故盘整时期不可主观决定建仓或清仓。如果是高位向下变，则及时清仓，不会有损失；如果是低位向高变，及时追进，也不会踏空。
口诀三、下手买股先准备，宁可少进勿多买
这句是说一资金的分配使用问题，你不能一下子把资金全都买进去。会买，买在低点才是真正的师傅，卖则不那么重要了，只是赚多赚少的问题了。下手买股之前，必须做好股价下跌、被套后在低位加仓补进的准备，而不是人常说的什么技术上的止损，那是要你割肉，全是害人的瞎话。自有股市以来，只有“金字塔式买入法”是操作技法上唯一一条永恒不变的真理。金字塔式投资方法，它是一种分批买卖股票的方法。即买入股票时，愈买愈少；卖出股票时，愈卖愈多。
口诀四：一根巨阳头顶光，尾市抢盘我清仓。
由于大家接连发现了底部的大阳线启动和不断地追进，股票涨幅会高达十几、二十几个点，以至于翻番。如果直到收盘时仍在抢盘，K线将收出一个光头的特大阳线，那我则在收盘的一瞬全部清仓。因为次日往往大幅低开，或者高开后迅速下跌，将无法保住昨日的收益。
口诀五：一根巨阳上影长，收盘一瞬抢入忙。
这一诀是继四诀的进一步说明。如果这根特大的阳线出现了长长的上影，尾盘有获利盘涌出，（有时也是大盘的尾市突然变盘影响）上影超过了K线实体，或者至少也有当日升幅的三四个点以上，那么在分时线尾盘跳水收盘的一瞬间我则快速重仓抢入。次日开盘后，会直冲前日高点，或者再创新高。
口诀六：底部长阳第一次，坚决持股到收市。
当一只股票在底部盘整了很长时间，突然有一天拉起一根阳线的时候，这根阳线的长度往往是你无法判断的。因为盘整时间长，大家渐渐地忘记了它，当它突然拉起来的时候，人们不能立刻发现，当大家不断发现，不断地追进来，它的涨幅就越来越大，常常是收盘在最高点。而原来持有的人，因为在里面被闷了很久了，耐心已经到了不能忍受，一看见它涨了起来，就克制不了卖的冲动，而卖了，就错了，因为它是底部刚刚启动，次日还会大有表现，所以说，至少，一定要坚持到收盘时再做决定。