他年轻有为，白手起家创立了华尔街最有名的证劵投资公司。
他一手推动股票交易“电子化”，是纳斯达克开山祖师兼董事局主席。
然而，他出入美国精英圈，在40年里骗遍了136个国家37,000位投资人。
无数名人名企中招，从纽约大都会棒球队老板，到大导演斯皮尔伯格，甚至汇丰银行都赔得血本无归…
他被判入狱150年，于昨天在狱中逝世，享年82岁。
他，就是美国史上最大“庞氏骗局”制造者，Bernie Madoff。
今天，我们来说说他的故事…
白手起家杀入华尔街
1938年4月，Bernie Madoff出生在纽约皇后区一个中低收入犹太家庭，在家中排行老二，童年时的Madoff，生活过得并不宽裕。
父亲是水管工，母亲曾在皇后区开了一家证券公司，后来因不合规被监管部门关闭了。
虽说母亲的公司没赚到什么钱，却影响了Madoff——年幼的他便对金融业产生了兴趣。
1956年，Madoff高中毕业，进入了长岛霍夫斯特大学，拿到政治学学士，之后又进入布鲁克林法学院深造。
法学院读了不到一年，Madoff就退学跑去华尔街开公司了。
原来，Madoff高中时代的恋人，也是他后来的妻子Ruth，早已在华尔街一家股票交易所干得风生水起，
在妻子的鼓动下，加上长久以来对金融业的兴趣，1960年，Madoff鼓起勇气正式进军华尔街。
他用从岳父那里抵押借来的50000美元，和自己当保安打工攒下的5000美元作为启动资金，创办了麦道夫证券投资公司（MADF）。
MADF所在的办公大楼
谁能想到，这个年仅22岁的年轻人，会凭这家公司跻身美国金融界风云人物行列，也同样会凭这家公司，在未来一手炮制出美国历史上最大的“庞氏骗局”…
一开始，Madoff的公司只能买卖一些“粉单市场”的公司股票，所谓“粉单市场”的公司，大多是一些不满足挂牌上市条件的公司。
这好比股票的“跳蚤市场”，龙蛇混杂，既有可能幸运投资了成长型的优质公司股票，也可能买到劣质公司股票赔得血本无归。
就是在这样一个地方起步，Madoff竟然逐渐做大做强，成了华尔街叱咤风云的人物。
Madoff成功的第一项举措就是大力推广当时最先进的电脑技术来革新股票交易，让买卖股票从电话转移到电脑终端。
在MADF等一干证券公司的推动下，众多在电脑上进行的“场外交易股票”，逐渐发展壮大，成为了今天的纳斯达克。
当然，不单依靠技术先进，Madoff也凭借其优秀的业绩在华尔街声名鹊起：
MADF证券公司的业绩实在太好，太稳定了。
他们承诺的投资回报率稳定在一个月1%，年化投资回报率在10%～12%。
简单粗暴一点地说，投10000美元进去，每月收益100美元，每年收1000到1200，十年以后，10000美元就翻一番变成了20000美元。
甚至到后来，Madoff经常给人承诺的年化收益率高达18%～20%。
这简直不要太好赚！！
亮眼的业绩让Madoff的公司蒸蒸日上，他本人的影响力也与日俱增。
一些富豪慕名而来，开始将大把资金投给Madoff，获取稳定丰厚的回报。
这其中最有名的当属犹太裔亿万富翁Carl Shapiro，作为Madoff最早的投资人之一，他在试水后，不但放心地把自己的几百万放在Madoff那里增值，还拉了自己的大堆亲戚朋友入坑。
有了Shapiro这位大亨背书，许多人放心把钱投给了Madoff，个别人也碍于Shapiro的面子也不敢有异议：
“Shapiro这样的亿万富翁推荐的证券公司，一般人都不敢质疑…”
新的“庞氏骗局”
稳定的业绩让Madoff成了华尔街一个神话般的存在，也引发了一些人的质疑。
事实上，正如怀疑论者所预料的，完美的业绩背后，很可能藏着不可告人的秘密…
Madoff到底什么时候突破道德底线，开始炮制“庞氏骗局”已不可考证了，
但据他的一个元老财务经理交代，此人早在1975年进公司时就发现Madoff公司的账目有问题了。
原来，Madoff对外宣称“MADF证券公司有无比稳定的投资回报率”，实际上是他采用古老的“庞氏骗局”，造假炮制出来的…
“庞氏骗局”（Ponzi scheme），简单来说就是“拆东墙补西墙”的骗局。
具体做法是利用新投资人的钱来向老投资者支付利息和短期回报，制造“非常赚钱”的假象，进而骗取更多的投资。
它最初是一个名叫Charles Ponzi的意大利移民在1919年策划的，他骗人投资一个子虚乌有的公司，许诺三个月内40%的高额回报。
结果，短短七个月内，Ponzi吸引了3万多不知情的投资人，他不断拿着新入伙的投资人的钱，去支付旧投资人的收益，整个骗局持续了一年才穿帮…
Charles Ponzi
事情到了Madoff这里就不一样了，无比精明的Madoff利用技巧手段，以及在业内的名声打掩护，竟然把骗局掩盖了40多年，将“庞氏骗局”运用到了登峰造极，前无古人的境界…
同样是拉新投资人进来，用新人的钱偿还旧投资人的收益回报，但是Madoff打掩护的手法要高明得多。
首先，Madoff很善于包装自己，他利用自己在金融行业的江湖地位，加上在犹太富豪俱乐部的影响力，打造出一个“完美高端投资人”的光鲜人设。
他从不主动招揽生意，而是通过打入有钱人的圈子，吸引富豪朋友和社交达人投资，并通过他们进行“口碑宣传”。
为了吸引富有的投资人，Madoff的生活尽可能向超级富豪靠拢，在佛罗里达购置了这样的别墅…
曼哈顿中心地段拥有这样的豪宅…
坐着这样的私人飞机出行…
在积攒了丰富的富豪，名流人脉后，Madoff又刻意抬高投资门槛：
加入进MADF证券公司投资的人，光有钱不行，还必须对他百分百信任。
于是乎，通过各种熟人渠道，“费尽心机”得以结识Madoff的投资人，在Madoff人设的耀眼光环下，对他的所谓投资深信不疑，乖乖的把大笔资产交给他打理…
Madoff的另一大法宝，是尽可能“玩神秘”，如果有投资人想了解钱的投资项目或去向，例如追问以下问题：
为什么能常年保证这么稳定的回报？
为什么无论股票，期货市场跌宕起伏，Madoff公司投资回报永远稳定不变？
Madoff的证券投资公司通常回复这几个字：
不要问，不要说。
因为最厉害的投资策略从来都是秘不外宣的…
如果实在要打破沙锅问到底，那Madoff很可能立马就不做这单生意，直接踢你出局。
总之，Madoff坚持一个原则：
要么进来交钱拿收益，什么也别问。
要么就别来！
就这样，凭着立人设，玩神秘，加上整个90年代，Madoff本人担任纳斯达克董事会主席，举足轻重的金融界地位，让人们越发难以质疑他投资收益的合理合法性。
这些年来，也不是没有人质疑过，但在Madoff精心营造的人设下，他那些明显任人唯亲，缺乏管控，利用不知名会计事务所进行的审计蒙混过关…
统统被华尔街高层精英们睁一只眼闭一眼地放过了。
这些年，被Madoff直接间接拉进来的投资人越来越多，名头也越来越响。
演艺圈名人有大导演斯皮尔伯格…
好莱坞老牌女星莎莎嘉宝…
老牌影星约翰·马尔科维奇…
商界人士有梦工厂总裁Katzenberg…
纽约大都会棒球老板，房地产商Fred Wilpon…
最牛的是，Madoff连专业同行都骗得团团转，把大笔资金投入到他公司的全球知名金融机构有：
汇丰银行…
瑞士私人银行Reichmuth，纽约Fairfiled Greenwich基金等…
这么多名人名企把钱投进来，Madoff有用这些钱去买股票，投期货，投资固定资产，来填补一下支付收益的亏空吗？
答案是：没有…
很早开始，Madoff就已经停止了投资，完全用新投资人的钱来补偿旧投资人的收益回报，所谓“拆东墙补西墙”，雪球越滚越大，卷进来的公司，名企，个人越来越多。
到了2008年前夕，已经有37000个投资人，遍布全世界136个国家，投资金额高达650亿美元…
真相大白
多年来，Madoff在公司一手遮天，不仅遮掩着公司的财务状况秘而不宣，还把投资顾问业务的账目文件都锁在保险箱里。
也因此，Madoff的超级“庞氏骗局”玩了这么多年，竟然连他亲儿子都不知道…
最终一切还是应了那句老话，常在河边走，哪有不湿鞋。
2008年，美国次贷危机爆发，迅速波及金融市场。
许多投资了Madoff的公司和个人纷纷要求赎回资金，总金额高达70亿美元，资金压力之大，Madoff急成了热锅上的蚂蚁，他终于意识到：骗局兜不住了…
当年12月10日晚，Madoff不得已向在自己公司担任高管的两个儿子坦白了整个骗局的真相。
两个儿子在惊愕之余，火速向当局举报了父亲。
第二天，Madoff因涉嫌欺诈被FBI拘捕，这场持续近40年，涉案650亿美元的美国史上第一大“庞氏骗局”终于大白于天下。
2009年，纽约南区法院以多达11项罪名判处Madoff本人150年监禁，并处以1700亿美元罚款。
Madoff锒铛入狱，一发而动全身，他的儿子Mark因为涉案遭到调查，2010年在父亲被捕两周年之日上吊自杀。
Mark
他的另一个儿子Andrew，于2014年罹患淋巴瘤去世。
Andrew
受牵连的不止Madoff的家人，一名法国基金经理因为投资了Madoff的公司，难以承受巨大的投资损失带来的责任，2008年在纽约办公室自杀…
Madoff“庞氏骗局”里的诈骗款项，有超过98亿美元被追回，其中52.5亿美元退还给了受害人。
然而，大多数企业投资人的损失都难以追回，赔得血本无归。
例如汇丰银行，日本野村证券，法国巴黎银行等，它们的损失动辄高达数十亿。
昨天，一手炮制了美国史上最大“庞氏骗局”的Madoff在狱中去世，媒体大多推测他是自然死亡。
作为一位骗遍了全世界，让无数投资人蒙受惨痛损失的史上头号巨骗，Madoff本人在监狱里蹲到了死，两个儿子却先离他而去，众多受牵连的人或自杀，或破产，
而这样的结局皆源自那个古老的起因：
贪婪…
回看整个“Madoff庞氏骗局”，个中手法其实并不高明，实际操作也有很多漏洞。
然而，即使最精明，最权威的投资人，也会被骗子营造的人设光环蒙蔽了双眼。
看起来，最厉害的骗术，永远是欺骗人心…
Ref：
https://nymag.com/news/crimelaw/66468/
https://www.dailymail.co.uk/news/article-9470699/Rise-fall-Americas-biggest-Ponzi-conman-Bernie-Madoff.html
https://www.dailymail.co.uk/news/article-9472031/Fraudster-fleeced-list-Bernie-Madoff-running-65bn-Ponzi-scheme-writes-TOM-LEONARD.html
https://en.wikipedia.org/wiki/Bernie_Madoff
https://www.nbcnews.com/news/us-news/bernie-madoff-mastermind-behind-largest-ponzi-scheme-history-dies-82-n1139831