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过去的2020年,公募基金业绩牛气冲天。权益类基金整体收益率达到44.82%,主动权益基金平均收益率达到47.6%,有89只权益基金收益率实现翻倍。

这一年,基金把握住A股市场结构性行情,尽显“炒股不如买基金”实力。

其实回顾过去的十年,基金赚钱能力都有目共睹。

但事实上,还有很大一部分的基民在亏钱。根据中国基金业协会2018发布的报告,投资基金盈利的用户仅占48%,并且盈利5%以上的用户仅占23%。

虽然这三年来,投资基金盈利的投资者占比有一定的提升,但仍有很大一部分基民的收益率可能还是不能达到期望的水平。

今天,局长就来揭秘一下,为什么在中国基金很赚钱的情况下,有的基民却在亏钱?

归根结底,有三方面的原因。

盲目地追涨杀跌

很多基民在买入基金时都是“无脑跟风”,看着身边的好友赚钱了赶紧跟着买一点。这证明了事实上大多数普通投资者是没有择时能力的。

当周围人都赚钱的时候,大多是牛市的后期,这个时候跟着去买只能踩到牛市的顶部。很快牛市褪去市场下跌。

但每次到熊市末期的时候,大家不仅又不敢买了,相反很多投资者还会割肉离场。

散户买基金的数据就很形象的说明了这个问题。

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(数据来源:wind 日期:2003-01-01-2021-01-13,偏股型基金包括:偏股混合型、普通股票型、灵活配置型、平衡性基金)

我们可以发现,投资者认购基金的热情与市场行情高度相关。

当市场处于牛市时,投资者认购热情高涨,多日募集规模超百亿;当市场处于熊市时,投资者认购热情低迷,新发基金基本无人搭理,一个月募集规模也不足十亿。

牛市大家疯狂买入,而熊市时基金却无人问津。如果在市场高位时“一把梭”,想赚钱的难度是很大的。

高成本地频繁申赎

一些投资者喜欢追逐市场热点,依据市场热点买基金。事实上市场的热点总是快速转换的,如果为了追踪热点基金而进行频繁的申赎,必然带来高昂的成本。

比如,对于月度换仓的投资者来说,若按照申赎一次0.5%的极度优惠费率计算成本,每年也会损耗约6%的收益。

若对于普通投资者,在通常情况下无法享受费率优惠,按照申赎一次2%的成本计算,每年确定的损失增加至24%左右。

所以,如果投资者喜欢短期持有、高换手,即便有费率优惠,频繁申赎的高成本也会使投资收益大打折扣。

较短的持有期

根据统计的信息可知,有16%比例的投资者持有单只基金平均时间少于6个月,仅有52%的投资者能坚持持有单只基金在1年以上。

(数据来源:《基金个人投资者投资情况调查问卷(2018年度)》统计的个人投资者持有单只基金的平均时间)

但实际上

投资基金是一个

战线较长的投资行 为

我们发现,不同持有期内,基金获得了稳定的正收益,且随着持有期的延长,获得正收益的值和概率也都是在逐步提升。

如果想要在较短的持有期里获得不错的收益,投资者也需要做好至少2-3年的长期作战的心理预期。

如果持有期过短,可能就无法享受到国家经济增长、市场上涨的红利。

对于普通投资者来说,一次上下波动也许可以忍住,但长时间的高频率波动就很容易击穿心理防线。

所以,基金定投也许是普通投资者比较好的选择。基金定投有利于帮助投资者克服“人性的弱点”,对一时的涨跌平和对待,选择优质的基金产品,放长线,钓大鱼。

其实,任何财富都不可能一蹴而就,你所赚的每一分钱,都是你对这个世界认知的变现。

定投基金,享受复利,慢慢变富,这才是普通人资产增值的最好的正途之一。

所以,寻找一个“贵人”——优秀的理财经理,或许是资产增值的奥妙之一啊!

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基金定投不仅适合懒人,月光族、土豪都能行!学会科学的基金定投,并告知我们的客户,让客户财富的雪球滚起来,同时也让我们的业绩稳起来!