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集合竞价时涨停,9点20分突然撤单,意味着什么?不懂请不要炒股

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古深谈 2020-12-01 10:45

投机者在股市中博奔的方式无非有三种。

博彩:凭直觉和运气去参与市场,结果多数失败,且怨天尤人;

套利:凭经验和规律去出击市场,结果屡次少有盈利,但可积少成多;

投机:凭对大环境气候和群众心理的把握角逐市场,结果游刃有余,进退自如。

所以,感悟自然之道,明了社会之法,洞悉市场规律,才能正行,才能行而获利。

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‘纸上得来终觉浅,绝知此事要躬行’,这句话说的很形象,有些技术只有亲身经历才能深刻理解。

大家原先感觉会的手法也不是真正的理解到位,以前我还常向朋友炫耀我的十种战法。

说实话多年来我并没有靠这十种战法赚到大钱,现在终于明白专注一种战法才能抓住市场给的机会。咱们不是大师,不用学会所有的战法。你只有专一而精才能在股市长久生存。

就像古龙小说中的:小李飞刀,例不虚发。还有形意巨臂郭云深:半步崩拳打遍天下。就是一招精。

集合竞价

集合竞价就是指在每个交易日上午9:15——9:25,由投资者按照自己所能接受的心理价格自由地进行交易申请,系统按照价格优先和时间有限的原则计算出最大成交量的价格。

值得注意的是,开盘前9:15——9:25这段时间又分为三个阶段,每个时间段对应不同的操作要求

我们都知道,沪深股市每天完整的交易时段从9:15集合竞价开始,到15:00收盘结束。在这几个小时的交易时段里,可以分成很多个部分:

9:15-9:25,集合竞价阶段,其中9:15-9:20接受挂单,可撤销,9:20-9:25可挂单,不可撤销,9:25形成开盘价。

9:25-9:30,这个阶段不在竞价,可以挂单,但不可以撤单。

9:30-11:30,连续竞价阶段,撮合成交。

11:30-13:00,午间休市,无法交易。有些人会在这一段时间委托,但是委托的指令只会暂时保存在券商的交易系统里,等13:00:00开市后才会送达交易所,所以意义不大。

13:00-14:57,连续竞价阶段,撮合成交。

14:57-15:00,集合竞价阶段,可挂单,不可撤销,15:00形成收盘价。

集合竞价的个股价格如何产生

集合竞价看什么先?“最大成交量”优先

也就是说开盘前交易双方都在挂单,挂10元进和出的人有100个

挂9.9元讲和出的人有1000个

那么,开盘价就是9.9元。此时,高于9.9元进场委托全部成交,低于9.9元撤退委托全部成交。

如果挂10元进的投资者100个,挂10元出的投资者10000个呢?

那成交价还是9.9元.因为在10元这个价格还是只能撮合100个成交,而9.9元有1000个。

与成交价相同的交易双方中有一方委托全部满足。

次日的竞价需观察什么?

集合竞价主要关注成交量、高开幅度和竞价分时;盘中观察量能是否放大、分时形态以及市场承接。

集合竞价时涨停,9:20分突然撤单,意味着什么?

意味着主力在逗散户玩

这种现象很多个股都是会出现的,在早盘集合竞价前五分钟时间由于可以撤单,可挂单,往往主力会利用这5分钟时间,挂出大单把个股股价打压到涨停板,测试一下有多少散户跟风进场,这样主力就知道散户的买盘的大小,进行针对性的等开盘有策略性的控盘。

反之用大单在早盘集合竞价前五分钟打压到跌停,看看有多少人愿意在跌停板进场,同时也看看在跌停板愿意撤退。大致知道散户的交易想法,然后进行盘中控盘,达到主力的目的。

意味着主力有动作

想想,主力为什么会在集合竞价时涨停?

其实主力大概率就是为了吸引眼球,吸引大家的关注度,让投资者认为竞价涨停,都以为开盘后个股股价会走高,也会出现涨停。

从这里推测,主力在竞价时消停,随后又撤单,我觉得就是主力诱多概率大,吸引散户进场低吸,然后主力就暗中抛货,达到主力出货的目的。所以只是用竞价5分钟制造假涨停,吸引了盘中关注度,同时不消耗成本推高个股股价,还能顺利诱多散户接盘,这个假涨停对于主力是一举两得。

意味着主力诱多或者诱空嫌疑

主力在集合竞价期间拉升到涨停,要么就是让散户在涨停板跟风挂单,随后主力突然撤涨停板的单。

由于9:20分之后不能撤单,散户的单只能醒着头皮等开盘,然后大幅高开低走,让散户高位接盘,主力抛货。

当然也不排除诱空情况,大家看到涨停,散户们都想在涨停板出高位,结果主力最后以低价开盘,随后把散户出手的筹码全部接手,开盘后直线拉升,让集合竞价撤退的散户后悔,主力目的是吸筹。

主力在早盘集合竞价期间搞这个动作,意味着主力是有目的的,至于这个目的是什么,相信每只个股,每个主力控盘手法不同,让散户难于识别主力的目的;反正遇到这情况,等开盘后的表现就大致猜出主力的目的。

集合竞价涨停试盘,有以下几种:

一、个股出现停盘复盘出现利空,但很多散户不清楚的情况下。这时主力在集合竞价前5分钟进行涨停试盘,目的是为诱惑散户,让不知情的散户在集合竞价时间或者开盘后接盘。

二、个股股价在短期上涨后,或游资操盘后,进行诱多出货。游资把个股股价拉升一小波后,开始涨停试盘,然后跟风盘以为个股股价还会继续上涨,这时集合竞价追进个股,主力撤单,散户追进,个股大幅高开主力开始借机出货。

三、主力测试跟风盘和压力。

个股股价在长期横盘后或者股价长期下跌后,出现突然涨停试盘,有可能是主力在测试某一位置抛压盘和散户跟风情况,如果试盘时抛压轻,追涨多。那么这样的个股在盘中大概率会大幅上涨甚至涨停。

集合竞价跌停试盘目的:

一、个股股价在长期横盘后或者大幅下跌后,跌停试盘,测试盘中抛压和重要支撑位的支撑强度,如果支撑位抛压轻,能够支撑住个股股价,那么有可能主力会借此位置进行反弹。

该个股股价在长期横盘后,接近跌停试盘,但是个股股价最终涨停。

对于集合竞价涨停跌停试盘,大家可以参考个股股价所处的位置来判断,个股股价位置不同,主力目的也不同。

二、造成恐慌,趁机洗盘。个股小幅上涨后,由于散户多,不稳定筹码多,所以主力会借跌停试盘来洗盘,在散户中造成恐慌,进而在开盘时抛出手中筹码。

主力坐庄全过程:

1.选定目标个股

某上市公司总股本1.8亿股,流通股5000万股。盘子适中,流通市值较低。法人股较集中,第一大股东持有32%股权。前100名流通股东的筹码相当分散,目前还没有其他机构介入。公司的财务状况和经营管理等基本面总体较稳健,现金流较充沛,资产负债率较低(30%),资产出让容易等。目前股价较低,介入风险相当低。

2.确定总体操盘思路

未来大盘总体趋势:因上市公司业绩整体下滑、国有股减持、财务丑闻等一系列的负面信息影响,预计2002年到2003年春大盘总体呈现调整格局,虽然期间会有一轮向上小行情,但新一轮的大行情产生最快于2003年春节以后。这为充分建仓提供了必要的天时地利。

庄家在上市公司未来基本面出现重大变化、未来推出的金融政策整体趋好和未来大盘将产生新一轮行情等基础上贯彻其“资本运作”思路:

(1)吸筹思路:通过上市公司业绩预亏、上市公司负面消息和股票技术图形……一系列的运作,以及利用大盘连续重挫和市场的悲观情绪……一系列的不利因素,强化投资者的抛售意识和悲观情绪,让投资者确信股价还要下挫,从而掩饰吸筹的目的。对于吸筹一系列的运作策划是基于:第一、大盘连续大幅重挫的深度和市场的恐惧情绪,预示大盘已经进入中短期的底部区域;第二、近期市场被连续的重量级利空消息所笼罩,而这些消息导致投资者抛售股票,或对股票不感兴趣;第三、在目前市况下,上市公司公告业绩预亏等负面信息,都会引发投资者抛股,股价出现重挫……这为低价建仓提供必要的环境。

(2)拉升思路:通过并购重组、大宗交易、技术图形……一系列的运作,以及适时“借势”——借大盘攀升和适度“借力”——借正面的金融政策……系列的有利因素,激起投资者的追涨意愿,让投资者相信上市公司受主力的追捧和其股票具有上涨潜力,从而掩盖推升股价的目的。对于拉升一系列的运作策划是基于:一方面,并购重组(大黑马产生的摇篮)等题材极具号召力和想象力,极受市场分析人士、基金、其他机构的青睐,股价极易出现飙升;另一方面,要抓住阿基里斯之踵——投资者追涨杀跌的心理弱点,营造赚钱效应,培养和凝聚一批跟风盘,从而为未来出货埋下伏笔。同时,未来推出的政策整体趋好,预示未来股价的上升将来自政策面的影响和配合。

(3)出货思路:通过外资并购、高送配方案、调升股票的评级……一系列的运作,以及利用大盘的走强和公布的正面金融政策……一系列的有利因素,强化投资者的持股意愿,让投资者确信上市公司极具投资价值和股票极具上升潜力,从而达到隐藏出货的目的。对于出货一系列的运作的策划是基于:其一,外资并购是中国证券市场长久的投资焦点。外资并购的发展,将从合资、参股、到控股,这将逐步把外资并购炒作推向高潮;其二、推出两次高送配题材(多次送配是大黑马的关键魅力)。股价经过两次除权变成低价股,为股价的上升打开广阔的空间,极易受投资者的关注;其三、未来公布的一系列正面金融政策,将推动大盘向上攀升,以及将强化投资者的持股信心。

3.联系上市公司配合

庄家运作:要用多少钱?上市公司怎么配合?

其一、资金计划方面:9000万、8000万、6000万……共计3.5亿元,其中包括吸筹资金、拉升资金和后备资金……

其二、公关计划方面:设立关联公司、控股公司和合资公司……

①Xx公司——是由X软件公司设立的关联公司,是证券市场的代言人;Xxx公司——是由上市公司与X公司设立的合资公司,并购重组的代言人。

②Yy公司——是由传媒公司Y设立的控股公司,是证券市场的代言人;Yyy公司——是由上市公司与Y公司设立的联营公司,并购重组的代言人。

③Zz公司——是由Z生物公司设立的参股公司,是证券市场的代言人;Zzz公司——是由上市公司与Z公司设立的合资公司,是外资并购的代言人。

④W公司——是一家在中国内地注册的私募基金,Ww公司——是一家在英属群岛注册的私募基金,无人知道其背景。

⑤准备公司和个人证券账户。

其三、融资计划方面:5000万、5000万,共融资1亿元,其中包括债务融资、权益融资和混合融资。

4.操盘运作

(1)第一步:吸筹。

吸筹策略:首先,上市公司公告“中期业绩预亏”,股价随之回落,当下挫至5元底部时,开始分批吸纳,股价随着回升,当回升至6元时,停止吸纳。接着,等待某段时间大盘大幅重挫,股价跟随重挫,当下挫至上次低位5元时,再分批吸纳,股价又回升,当回升至上次高位6元时,又停止吸纳。之后,预计大盘将受重量级的负面消息(上市公司财务丑闻等)影响而深跌,股价随着下挫,当回落至5~5.5元区域时,再次分批建仓,这次股价越过上次高位6元,直到预定6.5元左右。以后每次股价回落低点逐步上移,每次股价抬高5%~10%。

这一过程中,对吸筹总量和价格也有所控制:吸筹初期股价为5~6元,中期不高于7元,末期最高不超过8元,吸筹周期为5~7月,吸筹总量不应少于2000万股,最多不宜超过3000万股,即最低控盘率为40%,最高控盘率为60%,最理想控盘率为50%。在2002年12月31日之前,Xx公司账户和Yy公司账户的持仓量达到200~300万股,成为上市公司的前十名股东之一。其余全部使用个人账户,每个账户的持仓量不宜超过20万股。

为了顺利建仓,操盘手还会准备其他策略:不但通过上市公司披露年度业绩预亏、诉讼等利空信息,让市场确信股价还要进一步下挫,令股价回落,然后乘机分批吸纳;而且还通过最近市场受负面的消息影响,借此消息沽穿重要技术支撑位,构筑股价进一步下跌的形态,然后乘机建仓。

(2)第二步:拉升。

题材配合:第一步的并购重组,主要是剥离不良资产和债务。第一、上市公司将不良资产和负债出售给第一大股东,共获得现金1亿元;第二、上市公司欠银行债务1亿元,解决方案是停息挂账或保本还息或银企合作;第三、上市公司对其或有负债与××相关公司签订反担保协议。

制造换庄:在披露“债务重组”信息之前,将股价缓慢推高至12~14元区域,然后以很不标准的强势形态——杯状形态或匙状形态进行整理,直到披露债务重组信息。在披露信息当天复牌后,股价拉升至涨停板,持续推高股价至18~20元区域,然后无量下跌,形成经典理论的做空K线形态的模式,自然市场感觉股价有进一步下跌的势头。在形成经典理论的做空K线形态的末端,传出并购重组消息——通过香港媒体记者对×××公司的采访报道,泄露上市公司并购重组消息——在这些朦胧消息的配合下,将股价推高至24~26元区域,然后随着大盘下挫而回落。在发布澄清公告之前,股价缓慢回升至前期高位区域25~26元。在传言很盛时,发布澄清公告,大意为:“没有重组意向”或“没有应披露而未披露的信息”,让股价回落至上次底位区域23~24元。(评述:看到这里,技术派人士该大跌眼镜了吧。在这么狡猾的陷阱面前,再精技术也难免要跌倒。)接着,股价经过一二个月的盘整。在盘整末端,通过持续温和放量和拉出中阳的拉升方式,将××公司账户的部分筹码倒入W公司账户,同时令股价向上突破前期高位,股价创出新高,站稳在27~28元区域。这样W公司成为上市公司十大股东之一。

备选方案:在盘整期间,股价逐步构筑符合经典理论的做多K线形态的模式——上升三角形或矩形整理形态,形成股价有进一步上升势头的印象,同时配合大盘,通过持续温和放量和拉升越过前期高点,将某某公司账户部分筹码倒入W公司账户,成为上市公司的十大股东之一。

(3)第三步:再度拉升。

题材配合:第二步的并购重组,主要是股权转让和资产置换。第一、收购公司M和N,分别收购上市公司第一大股东的20%和12%的股权,成为其第一和第二大股东,总计金额为1亿元;第二、上市公司分别收购M和N的下属两子公司的51%、49%的股权,成为其第一和第二大股东,总计金额为1亿元;第三、上市公司并购整合,更名为××软件公司。

制造换庄:在股价经过三四个月的调整之后,股价再度缓慢走强,将股价推高至上次高位区域27~28元,然后进行很不标准平台盘整,直到披露并购重组信息前天。公告“上市公司股权转让”当天复牌后,股价越过27~28元上次高过,飙升至32~34元,同时减持推高时增仓的筹码。随着,等待某日大盘深跌之时,股价也突然向下无量破位,并形成“三只乌鸦”的K线组合,市场感觉股价有进一步下跌的势头。之后以一巨量长阳重新回升到前期高位32~34元区域,自然形成向上K线组合的模式,市场自然感觉股价有进一步上涨的趋势。第二天披露“上市公司收购股权”信息,同时减持推高时增仓的筹码,股价逐步回落。接着,在披露年(中)报“10股送8转增2”的分配方案之前,股价再度攀升,量能持续温和放大,逐步构筑经典理论的做多量价图形,自然市场感觉股价有进一步上升的趋向,突破上次高位34元区域,站稳在元36~37元高位。公布年(中)报高送配方案的当天复牌后,股价大幅高开,放出巨量,同时减持推升时增仓的筹码。

亏损我们可以从两个方面去寻求长期稳定的获利。

一是成功率:每次交易的盈亏相当,但是获利次数比较多。比方说每次盈亏都为3%,但是10次交易正确7次,错误3次,那么总和获利为12%。

二是获利率:单次获利较大而亏损较小,不计较成功率。比如交易10次,亏损7次,每次3%,获利3次,每次10%,那么总和获利9%。

当然,既有成功率,又有获利率是最好的。很显然,没有任何人能够在一个相对长的时期内,准确判断每一次市场波动。那么,在交易中出现亏损,就是非常正常的事情,我们没有必要回避。一个真实的数据是:美国华尔街的顶尖交易员,在十年中的交易成功率,平均在35%左右。交易系统的一个重要的组成部分就是如何对待亏损。我们通常认为,所谓的亏损可以根据交易情况分成两个不同的部分,它们的性质也截然不同。一是在正常交易中的亏损,就是说,在你的市场分析中所允许存在的误差而产生的亏损。一般地说,每一次交易,我们不可能找到精确的位置,而是允许有一定的误差,这主要是因为价格本身的运动趋势是以区域的方式体现的。

比如当我们判断某股票在9.10-9.30之间有比较高的交易价值,那么可能在这个区域开始逐步介入,或者你从9.30逐步买进,一直到9.10;或者你从9.10逐步买进,直到9.30,但是不管怎样,你介入的区域就是9.10---9.30。又假设你的止损设定在8.90,同时如果这支股票最终下跌,并跌破你的止损,这中间的0.2-0.4元,就是你的正常的交易亏损。这种亏损没有任何办法回避,也无须回避。只要你能够把它控制,永远不会对你的交易资本产生重大的影响。另一种情况是市场出现人力的或者非人力的因素,导致市场价格疯狂的变化,方向对你不利。

从理论上说,这样的风险很难回避。但是,在日常的交易当中,我们可以养成良好的交易习惯来避免。就我个人的看法,给大家提供一些简单的建议。

1、 不要参与疯狂波动的股票,无论是上升中的,还是下跌中的;

2、 不要参与上市公司有问题的股票,尽量不要参与T类股票;

3、 多注意时事,多关注政策性公告;

4、 严格遵守交易纪律;

5、 当意外情况发生的时候,坚决出场回避,不冒不必要的风险;

6、 学会在大趋势不利的情况下空仓。

从历史的情况看,市场不会在一个较长的时期内走单边行情,因此,我们在交易中,无论在大趋势有利或不利的情况,都能够找到比较从容的进出场的机会,尽量不要匆忙行动。如果在交易中出现比较重大的失误,首先要做到的是不要惊恐。最好的方法是清理所有的头寸,远离市场一段时间,记住,交易所不是明天就关闭。任何交易者,在所有的交易记录中,都会包括获利交易和亏损交易两个部分,这是事实。既没有必要为获利的交易沾沾自喜,也没有必要为亏损的交易垂头丧气,长期稳定的获利,才是投机者的最终目的。

特别声明:本文为网易自媒体平台“网易号”作者上传并发布,仅代表该作者观点。网易仅提供信息发布平台。
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